最近，星空君參與了一個(gè)億級(jí)用戶系統(tǒng)切換的信息化項(xiàng)目，從云化硬件到底層數(shù)據(jù)庫(kù)全面國(guó)產(chǎn)化，把上古的Sybase數(shù)據(jù)庫(kù)切換為阿里的OceanBase?，F(xiàn)在大型系統(tǒng)的建設(shè)理念是：能用國(guó)產(chǎn)的用國(guó)產(chǎn)，沒(méi)有國(guó)產(chǎn)的用開(kāi)源。

?

這意味著什么？

?

中國(guó)的信息技術(shù)領(lǐng)域迎來(lái)一個(gè)全新的快速成長(zhǎng)期。這個(gè)領(lǐng)域又包括幾大細(xì)分領(lǐng)域：信創(chuàng)、網(wǎng)安、金融IT、醫(yī)療IT、軍工IT、云計(jì)算、工業(yè)軟件、能源IT等。

?

這些領(lǐng)域參差不齊，沒(méi)有很強(qiáng)的共同點(diǎn)，星空君會(huì)分門別類進(jìn)行總結(jié)。

?

今天要和大家分享的，是國(guó)產(chǎn)化替代領(lǐng)域的幾大巨頭。

?

一、用友網(wǎng)絡(luò)

?

2002年的時(shí)候，因?yàn)橹陌踩皇录?，上市公司和?huì)計(jì)師事務(wù)所聯(lián)手造假，導(dǎo)致美國(guó)出臺(tái)了著名的薩班斯法案。

?

其中很重要的一條，就是控制IT風(fēng)險(xiǎn)。也就是說(shuō)，如果在美國(guó)上市，你就要遵守美國(guó)的相關(guān)法案，也就要遵守控制IT風(fēng)險(xiǎn)的承諾，使用美國(guó)證監(jiān)會(huì)認(rèn)可的ERP軟件。

?

當(dāng)時(shí)，剛剛在美股上市成功的兩桶油，也都承諾更換ERP軟件。因?yàn)轶w量龐大，需求繁雜，兩桶油最多的的時(shí)候，一年在ERP上投的資金高達(dá)數(shù)十億元。

?

在此之前，深耕能源行業(yè)的軟件公司，是浪潮。之后幾年，陸陸續(xù)續(xù)都切換到了全球最著名的ERP廠商：SAP。SAP雖然是一家德國(guó)廠商，但它其實(shí)受美國(guó)控制。

?

現(xiàn)在回過(guò)頭來(lái)想，薩班斯法案一方面有保障投資者權(quán)益的內(nèi)容，另一方面，其實(shí)也是一種貿(mào)易壁壘。

?

20多年過(guò)去了，中國(guó)也有了自己的證券法和網(wǎng)絡(luò)安全法，這意味著，核心系統(tǒng)尤其是ERP的國(guó)產(chǎn)化替代提上日程。

?

誰(shuí)能承接SAP留下的空間？

?

星空君曾經(jīng)做過(guò)幾年SAP的KeyUser，對(duì)SAP的體系非常熟悉。與其說(shuō)SAP是一套軟件，倒不如說(shuō)是一整套先進(jìn)的流程管理模式。

?

在埃森哲、IBM等知名國(guó)際咨詢公司的推動(dòng)下，SAP在中國(guó)大中型企業(yè)的普及率非常高，同時(shí)也帶出了一大批國(guó)產(chǎn)的咨詢公司和優(yōu)質(zhì)顧問(wèn)。后來(lái)這些顧問(wèn)不斷的跳槽、流動(dòng)，加入到國(guó)產(chǎn)ERP軟件企業(yè)中，帶動(dòng)了國(guó)產(chǎn)ERP的進(jìn)步。

?

其中的佼佼者，是用友網(wǎng)絡(luò)。

?

?

數(shù)據(jù)來(lái)源：同花順iFind，制圖：詩(shī)與星空

?

雖然看起來(lái)業(yè)績(jī)爆表，但根源是上年同期業(yè)績(jī)基數(shù)太低，沒(méi)有太大的參考價(jià)值。公司的營(yíng)收和凈利潤(rùn)甚至都沒(méi)有趕上2019年同期數(shù)。

?

主要原因是用友的主要用戶群體已經(jīng)逐漸演變?yōu)橹行∑髽I(yè)，號(hào)稱百萬(wàn)商家。

?

而2020年疫情以來(lái)，中小企業(yè)經(jīng)營(yíng)壓力比較大，開(kāi)始?jí)嚎s不必要的開(kāi)支，軟件首當(dāng)其沖，一些新的開(kāi)發(fā)需求就暫緩甚至取消。

?

從這份三季報(bào)來(lái)說(shuō)，用友的優(yōu)缺點(diǎn)都十分鮮明：

?

首先核心業(yè)務(wù)和成長(zhǎng)邏輯是清晰的，未來(lái)可期；

?

其次營(yíng)收和凈利潤(rùn)等業(yè)績(jī)，都是比較拉胯的。

?

二、金山辦公

?

微軟發(fā)布2022財(cái)年第一季度財(cái)報(bào)，收入為453 億美元，同比增長(zhǎng)22%，凈利潤(rùn)205億美元，同比增長(zhǎng)48%。折合成人民幣更為醒目：?jiǎn)渭径仁杖?891億，凈利潤(rùn)1308.3億。

?

因?yàn)槲④浭褂玫呢?cái)年不同，從自然年來(lái)說(shuō)，所謂2022年一季報(bào)，其實(shí)就是2021年三季報(bào)。

?

其中傳統(tǒng)的Office帶領(lǐng)的生產(chǎn)力與業(yè)務(wù)流程部門，營(yíng)收150億美元，同比增長(zhǎng)22%。

?

作為全球第一生產(chǎn)力軟件，微軟的Office幾乎是不可戰(zhàn)勝的（本文也是用Office2019完成）。

?

不過(guò)，不可戰(zhàn)勝，不見(jiàn)得不可替代。

上世紀(jì)90年代，學(xué)電腦的全部?jī)?nèi)容就是五筆輸入法+UCDOS+WPS。

?

?

?

隨著Windows的興起，UCDOS不見(jiàn)了，后來(lái)智能輸入法也取代了五筆輸入，只有WPS，還在新的時(shí)代散發(fā)著光芒。

?

如今WPS幾乎是唯一可以和微軟Office相提并論的辦公軟件，并且還肩負(fù)起更加重要的職責(zé)：自主可控，國(guó)產(chǎn)替代。

?

有很長(zhǎng)一段時(shí)間，星空君是抵觸反復(fù)造輪子的。所謂自主軟件、自主芯片，做到最后都成了騙補(bǔ)的鬧劇。

?

既然市面上有可以用的，能用錢解決的，為什么不能用錢擺平？再在這個(gè)基礎(chǔ)上做我們的高端產(chǎn)品不更香嗎？

?

中國(guó)進(jìn)軍WTO的過(guò)程中，很多央企民企受到了各大軟件巨頭的知識(shí)產(chǎn)權(quán)訛詐。雖然名義上確實(shí)是我們的企業(yè)侵權(quán)，但獅子大開(kāi)口的版權(quán)官司，讓中國(guó)企業(yè)不堪其擾，甚至捎帶著消滅了很多剛剛興起的下載網(wǎng)站。

?

比如我們看到兩桶油和微軟合作的舊聞，總覺(jué)得哪里不對(duì)。

?

?

?

互聯(lián)網(wǎng)是有記憶的，兩桶油和微軟合作出什么了？

?

?

?

其實(shí)，不過(guò)是因?yàn)樗鼈兪褂昧舜罅康谋I版Windows、office等軟件，被迫通過(guò)所謂的戰(zhàn)略合作協(xié)議，斥資幾個(gè)億，買斷這些盜版軟件而已。

?

從那時(shí)候起，國(guó)產(chǎn)替代就納入了日程。

?

能夠承接微軟Office的，金山辦公的WPS?Office是一個(gè)絕佳選擇。

?

金山辦公的業(yè)務(wù)主要包括三大塊：辦公服務(wù)訂閱、辦公軟件使用授權(quán)和互聯(lián)網(wǎng)廣告。

?

從實(shí)際應(yīng)用來(lái)看，WPS主要有兩大類用戶群體。

?

一類是個(gè)人客戶，通過(guò)免費(fèi)下載，部分功能收費(fèi)使用。免費(fèi)客戶瀏覽廣告，收費(fèi)客戶支付定月份。

?

第二類是企業(yè)用戶，主要是通過(guò)大客戶授權(quán)來(lái)獲取授權(quán)費(fèi)。其中有很多央企國(guó)企以及各地機(jī)關(guān)，這是國(guó)產(chǎn)化替代的主力軍。

?

?

數(shù)據(jù)來(lái)源：同花順iFind，制圖：詩(shī)與星空

?

公司的毛利率85%左右，凈利率超過(guò)25%，從盈利指標(biāo)看，堪比五糧液。

?

和小米標(biāo)榜的5%的硬件綜合毛利率相比，金山的毛利率就非常可觀了。

?

公司的資產(chǎn)負(fù)債率比較低，在上市融資之前只有20%左右。

?

賬面也沒(méi)有長(zhǎng)短期借款，資產(chǎn)構(gòu)成比較優(yōu)質(zhì)，上市融資的錢都暫時(shí)買了理財(cái)（結(jié)構(gòu)性存款）。

?

三、中望軟件

?

在工業(yè)應(yīng)用軟件領(lǐng)域，CAD軟件是一個(gè)門檻。能夠?qū)崿F(xiàn)國(guó)產(chǎn)自主可控的，是中望軟件。

?

不同于大多數(shù)國(guó)產(chǎn)?CAD 軟件廠商借助第三方幾何內(nèi)核（如 ACIS，Parasolid，OpenCASCADE）進(jìn)行 3D CAD 產(chǎn)品開(kāi)發(fā)，中望軟件擁有 3D CAD 產(chǎn)品的幾何建模內(nèi)核，核心技術(shù)擁有自主知識(shí)產(chǎn)權(quán)，具備底層開(kāi)發(fā)能力，產(chǎn)品核心模塊不依賴于第三方供應(yīng)商，有效避免了在商業(yè)競(jìng)爭(zhēng)及貿(mào)易爭(zhēng)端中被第三方“卡脖子”的情況。

?

在華為研發(fā)鯤鵬臺(tái)式機(jī)，中國(guó)操作系統(tǒng)軟件商抱團(tuán)開(kāi)發(fā)UOS的時(shí)候，很多人有一些不同的意見(jiàn)，認(rèn)為無(wú)法運(yùn)行工業(yè)軟件，距離實(shí)用還比較遠(yuǎn)。

?

但是，中望軟件的招股書(shū)顯示，公司已經(jīng)完成了Linux操作系統(tǒng)的移植，支持UOS、麒麟等國(guó)產(chǎn)操作系統(tǒng)。不僅如此，公司還實(shí)現(xiàn)了輕量化、云化的應(yīng)用。

?

?

數(shù)據(jù)來(lái)源：同花順iFind，制圖：詩(shī)與星空

?

通過(guò)核心應(yīng)用軟件國(guó)產(chǎn)化、云化，實(shí)現(xiàn)中國(guó)軟件行業(yè)的“彎道超車”?；蛘哒f(shuō)，是“直道超車”。

?

中國(guó)的軟件公司成長(zhǎng)非?？?，沒(méi)有歷史的負(fù)擔(dān)，依托5G新基建的建設(shè)，未來(lái)在各個(gè)領(lǐng)域追趕甚至超越國(guó)際老牌軟件公司。

?