Thomas DeMark 是交易領(lǐng)域的著名作家之一，在《技術(shù)分析的新科學(xué)》一書中，DeMark 描述了幾種使用圖表的技術(shù)，其中一個(gè)叫做 Sequential(序列)。它關(guān)注的是正在發(fā)展的趨勢(shì)——從一開始到預(yù)期的逆轉(zhuǎn)。前段時(shí)間，我開發(fā)了一個(gè)指標(biāo)，赫茲股票量化交易軟件

用戶的反饋歸結(jié)如下：“嘿！你為此付出了很大的努力,但我怎么能用它來交易呢？你的指標(biāo)有太多的圖標(biāo)和箭頭，我不明白在第九張圖片中的水平線的事情。。。請(qǐng)寫手冊(cè)！”赫茲股票量化交易軟件

所以，就是這里了。;-)

你知道17世紀(jì)書名的樣子嗎？類似于“Oleh Fedorov 根據(jù)自己的研究材料親手編寫的關(guān)于使用 DeMark Sequential 進(jìn)行交易的完整說明，目的是讓他的同行們的生活更輕松”。（“完整”在這里顯然言過其實(shí)。事實(shí)上，這些技巧和結(jié)論對(duì)我很有用。我希望，它們可能對(duì)其他人也有用）。赫茲股票量化交易軟件

這篇文章提供了幾個(gè)假設(shè)性交易的例子，如果我遇到了下圖所示的必要條件，這些交易可能會(huì)發(fā)生。；-）終端時(shí)間是赫茲股票量化交易軟件

所需的指標(biāo)

本文應(yīng)用了兩個(gè)指標(biāo)：前面提到的 Sequential 指標(biāo)赫茲股票量化交易軟件）和免費(fèi)的受控 Murray Gann 水平線指標(biāo)。指標(biāo)水平線是與 MQL5 兼容的，只要把它放到指標(biāo)文件夾下并把擴(kuò)展名改為 *.mq5 即可。

如果你愿意，你可以不用水平線。只需配置內(nèi)置的斐波那契水平線工具。端點(diǎn)間距分為8個(gè)部分（1/8=0.125），在其頂部和底部加2條線：±1/8和±2/8。

或者您可以使用任何其他水平線指標(biāo)—本文中描述的原則也適用于它們。最主要的是，這些水平幫助你更準(zhǔn)確地確定價(jià)格位置，而不是簡(jiǎn)單地“漲”或“跌”。換言之，它們回答的問題是“到底在哪里上漲”或“到底在哪里下跌”。

此外，我還準(zhǔn)備了開發(fā)庫(kù)，它允許通過按鍵更改時(shí)間范圍和繪制不同的直線集。單擊上面的鏈接以查找說明和現(xiàn)成的解決方案。如果您對(duì)圖形編程不感興趣，可以跳過那篇文章，直接下載存檔文件并將其解壓到必要的文件夾中。如果圖表中有EA及其可用的源代碼，那么可以按照本文第一部分所述將庫(kù)包含到圖表中。如果沒有，請(qǐng)使用赫茲股票量化交易軟件

Sequential(序列)

這種市場(chǎng)分析方法包括幾個(gè)階段。

1. 在第一階段，發(fā)現(xiàn)不平衡情況-價(jià)格開始以比之前更快的速度向某個(gè)方向移動(dòng)，最后形成的價(jià)格柱的收盤價(jià)高于或低于它之前的收盤價(jià)四個(gè)價(jià)格柱（指標(biāo)中的Setup_Distance變量）。這就是 Setup 準(zhǔn)備工作如何開始的。這種燭形是亮綠色和金色的，分別用拇指上下標(biāo)記。更進(jìn)一步，我會(huì)稱之為“breakout(突破)”或“start(開始)”燭形。赫茲股票量化交易軟件

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圖 1. Start 柱的規(guī)則

我們可以看到，有很多這樣的柱，從技術(shù)上講，可以只留下定義下一階段的部分，但我決定不這樣做，因?yàn)樵谀承┎呗灾?，最好以這種形式使用它們。當(dāng)不需要它們時(shí)，可以通過Show_Setup_Start參數(shù)簡(jiǎn)單地關(guān)閉它們。赫茲股票量化交易軟件

1. 第二步是趨勢(shì)檢測(cè). 為使其完全完成，相同的“setup”規(guī)則應(yīng)連續(xù)滿足九個(gè)燭形（Setup_Limit參數(shù)）或更多：最后形成的燭形的收盤價(jià)應(yīng)比之前關(guān)閉的四個(gè)燭形更接近極值。這種燭形的頂部有一顆多根射線的星星。

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圖 2. Setup 規(guī)則

這樣的燭形之后，往往是局部回調(diào)，甚至是全局反轉(zhuǎn)。

1. 在第三階段，我們需要確認(rèn)快速運(yùn)動(dòng)段已經(jīng)形成。其實(shí)，應(yīng)該有一點(diǎn)修正。DeMark建議等待交叉口(intersection)，在該交叉口處，當(dāng)前或前一個(gè)柱最低價(jià)格（上升趨勢(shì)期間）小于從第三個(gè) 交叉口 （Intersection_Min_Distance）開始的前一個(gè)柱的最高價(jià)格。這種情況標(biāo)記為相應(yīng)價(jià)格之間的填充矩形。在指示器的語音信息和說明圖中，此階段稱為“Crossover(交叉)”。赫茲股票量化交易軟件

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圖 3. Intersection（交叉）. 在數(shù)字和指示語音信息中，有時(shí)稱為 "Crossover"

1. 第四階段開始倒計(jì)時(shí)（Countdown(倒計(jì)時(shí))）。在此期間，最后形成的柱的收盤價(jià)與距離當(dāng)前柱兩個(gè)柱（Countdown_Distance）的柱的最低價(jià)格（下降趨勢(shì)）或最高價(jià)格（上升趨勢(shì)）進(jìn)行比較。當(dāng)滿足這些條件的第十三個(gè)柱（Countdown_Limit）形成時(shí)（關(guān)閉比左側(cè)第二個(gè)燭形更極端），將顯示信號(hào)箭頭 。赫茲股票量化交易軟件

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圖 4. Countdown 信號(hào)箭頭標(biāo)志著倒計(jì)時(shí)階段的結(jié)束

除了13，其它的例如 9，17，20 也適用于 Countdown_Limit. 使用小于1的值沒有意義。

Thomas DeMark 對(duì)交易的看法

Demark提供了應(yīng)用此方法的以下規(guī)則：

1. 止損訂單 — 在模式形成的整個(gè)時(shí)期內(nèi)，處于最極端燭形的極端水平時(shí)，主賣出交易處于較高水平，而買入交易處于較低水平。止損點(diǎn)的大小等于燭形的真實(shí)范圍或收盤價(jià)與同一燭形的極值之差。赫茲股票量化交易軟件

2. 通過以下三種方式之一執(zhí)行入場(chǎng)：

• 由柱開盤價(jià)跟隨信號(hào)一；

• 或者按“反彈”后的柱開盤價(jià)（柱收盤價(jià)比4個(gè)柱前的收盤價(jià)更極端，如第一階段）；

• 收盤價(jià)的最后一個(gè)柱比距離為2的柱的極值更極端。赫茲股票量化交易軟件

1. 出場(chǎng)還有兩個(gè)選項(xiàng)：

• 如果在相反方向上完成了一個(gè)新的設(shè)置（由9個(gè)柱組成），但信號(hào)集的極值未被打破（圖中退出1）；

• 如果信號(hào)集的極值被打破并形成新的箭頭（趨勢(shì)反轉(zhuǎn)信號(hào)）。圖中標(biāo)記為Exit 2。

Exit - 根據(jù)規(guī)則1（設(shè)置完成而不越過極值） Exit - 根據(jù)規(guī)則2（在越過設(shè)定極值后出現(xiàn)新的相反信號(hào)）

此類交易的損益率約為2/1。通常，信號(hào)到達(dá)局部極值，入場(chǎng)和出場(chǎng)都很清楚，一切似乎都很好。然而，有幾個(gè)微妙之處我并不滿意。赫茲股票量化交易軟件

按原有方法使用 Sequential 的缺點(diǎn)

讓我們繼續(xù)分析上一個(gè)截圖中的片段。假設(shè)我們選擇了輸入方法2 —— 突破兩個(gè)燭形。買入交易完成于 10.12.2019 12:00. 根據(jù)賣出規(guī)則，下一筆交易發(fā)生在2019年12月11日0:00開盤價(jià)的大吞噬蠟燭之后。但是，它在同一天的20:00或下一天的00:00以觸發(fā)止損級(jí)別結(jié)束。這沒什么特別的，畢竟，這就是為什么止損位設(shè)置在第一位。赫茲股票量化交易軟件

在沒有我們的情況下，價(jià)格從入場(chǎng)向上移動(dòng)了355個(gè)點(diǎn)。

這是好事，因?yàn)槲覀円呀?jīng)減少了損失。赫茲股票量化交易軟件

然后價(jià)格反轉(zhuǎn)，沿著信號(hào)最初顯示的方向下跌。

當(dāng)然，我們不執(zhí)行任何操作，因?yàn)闆]有信號(hào)。紀(jì)律第一。價(jià)格移動(dòng)了大約570點(diǎn)，但正如我們所知，貪婪對(duì)你的存款是有害的。赫茲股票量化交易軟件

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圖 7. 基于 Sequential 信號(hào)的交易實(shí)例. 已經(jīng)觸發(fā)了止損訂單

所以現(xiàn)在我們只是在等待信號(hào)，等多久呢？直到它的來臨。

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圖 8. 下一個(gè)信號(hào)非常遙遠(yuǎn)。 雖然先前的信號(hào)是正確的，但我們還沒有成功捕捉到運(yùn)動(dòng)， 因?yàn)橛|發(fā)了止損。

考慮到規(guī)模，它在15周的時(shí)間，這大約是415個(gè)柱，2000 個(gè)點(diǎn)。

好吧，現(xiàn)在我們換一個(gè)貨幣對(duì)吧-沒什么大不了的?；蛘咔袚Q到較低的時(shí)間框架，它們應(yīng)該有更多的信號(hào)。

我們終于到達(dá)了預(yù)期的時(shí)間點(diǎn)2020年3月18日 16:00。藍(lán)色箭頭出現(xiàn)，我們?cè)O(shè)法交易的上升運(yùn)動(dòng)，直到25.03.2020 20:00時(shí)，我們退出時(shí)，“設(shè)置”完成，因?yàn)樵O(shè)置極值遠(yuǎn)遠(yuǎn)沒有打破。赫茲股票量化交易軟件

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圖 9. 基于 Sequential 信號(hào)的交易實(shí)例. 這筆交易成功了，但利潤(rùn)很小，

是等待下一個(gè)信號(hào)的時(shí)間了。

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圖 10. 信號(hào)是正確的，但我們得到的利潤(rùn)比我們能得到的少得多。 接下來的三個(gè)信號(hào)帶來了三個(gè)虧損的交易（紅色趨勢(shì)線末端顯示了切入點(diǎn)）

接下來，當(dāng)上升趨勢(shì)開始時(shí)，我們連續(xù)三次止損，但看不到上升信號(hào)。上升趨勢(shì)繼續(xù)，但信號(hào)持續(xù)顯示向下運(yùn)動(dòng)（您可以在終端中自己檢查）。赫茲股票量化交易軟件

在這一點(diǎn)上，完全依賴指標(biāo)的不耐煩的交易者很可能會(huì)放棄 Sequential 指標(biāo)，并對(duì)那些賣出甚至提及指標(biāo)的交易者懷恨在心。

然而，一些交易者會(huì)注意到，事實(shí)上，在平緩的走勢(shì)中，Sequential 的效果很好，所以在某些情況下它仍然是可用的。

最后，最有經(jīng)驗(yàn)的交易者會(huì)想：“這種行為也可以在趨勢(shì)中使用，如果我正確評(píng)估了的話。"

我對(duì)市場(chǎng)和圖表的看法

我作為一個(gè)交易者的道路讓我有了一些非常堅(jiān)定的信念（我知道，在這些信念中我并不孤單）。

第一個(gè)信念：價(jià)格總是傾向于沿著同一方向（無論是在時(shí)間上還是在價(jià)格上）移動(dòng)相同的距離。然而，它并不總是能達(dá)到這個(gè)目標(biāo)。出于同樣的原因，將任何區(qū)間一分為二的水平也很重要，可能是趨勢(shì)逆轉(zhuǎn)點(diǎn)。

第二個(gè)信念：對(duì)于那些大手筆交易的人來說，有明確的指導(dǎo)方針和投資視野是非常重要的。在最簡(jiǎn)單的情況下，這些可能是或多或少的全球極值的頂部和底部。一般來說，大公司優(yōu)先考慮信號(hào)可靠性而不是利潤(rùn)，因?yàn)樗麄兊慕灰组g隔較長(zhǎng)。因此，在很長(zhǎng)的時(shí)間間隔內(nèi)，貨幣的提取往往比實(shí)際發(fā)生的趨勢(shì)逆轉(zhuǎn)要早一點(diǎn)，盡管這種逆轉(zhuǎn)通常可以非常準(zhǔn)確地計(jì)算出來。

第三個(gè)信念：最賺錢的交易從均衡變化點(diǎn)開始，在下一個(gè)相似點(diǎn)結(jié)束，然后繼續(xù)向相反方向進(jìn)行。所有指標(biāo)（包括 Sequential 指標(biāo)）都是用來搜索這些點(diǎn)的。

第四個(gè)信念：每個(gè)橫盤都是大趨勢(shì)的一部分，每個(gè)趨勢(shì)都是大橫盤的一部分。兩者都可以交易，主要是選擇合適的尺度。

這些是我在探討由 Sequential 指標(biāo)標(biāo)記的行為時(shí)將要使用的信念。傳統(tǒng)的方法只能產(chǎn)生一部分潛在利潤(rùn)。我相信這個(gè)指標(biāo)有更多的機(jī)會(huì)。

基于“均衡”的 Sequential

首先，Thomas Demark 從不建議只使用一個(gè)指標(biāo)。此外，他還開發(fā)了幾十個(gè)指標(biāo)，包括 REI、DeMarker 等。對(duì)我來說，這意味著他的任何指標(biāo)通常都需要額外的支持。

Sequential 是一個(gè)相當(dāng)長(zhǎng)的模式。形成完整圖案的最短時(shí)間為22個(gè)柱（9個(gè)柱來自“setup”，13個(gè)柱來自countdown）。因此，它試圖描述的走勢(shì)是針對(duì)相同數(shù)量的柱——或者是非?？焖俚膬r(jià)格走勢(shì)。這意味著我們需要某種基準(zhǔn)來幫助衡量持續(xù)時(shí)間和價(jià)格。

我選擇了Murray-Gann水平作為參考點(diǎn). 我開發(fā)的指標(biāo)（你可以在CodeBase中找到它）非常靈活：設(shè)置必要的起點(diǎn)，測(cè)量未來的時(shí)間等等。這些水平允許您立即查看價(jià)格所在的區(qū)間。使用水平的規(guī)則非常簡(jiǎn)單，不需要巨大的計(jì)算能力。一切都立刻變得可見。;-)

對(duì)我來說，平衡是一個(gè)很大程度上取決于上下文的概念。當(dāng)某些過程以同樣的方式發(fā)展時(shí)，就會(huì)發(fā)生這種情況。

例如，幾乎任何蠟燭都是不平衡的，因?yàn)樗ǔＳ懈唿c(diǎn)/低點(diǎn)，以及開盤和收盤的價(jià)格邊界。

另一方面，如果連續(xù)三支蠟燭是白色的，那么當(dāng)時(shí)市場(chǎng)處于均衡狀態(tài)（這是一個(gè)簡(jiǎn)單的上升趨勢(shì)）。如果下一個(gè)燭形是黑色的，平衡就會(huì)被打破。

如果市場(chǎng)在一定范圍內(nèi)波動(dòng)，那么它也是均衡的。蠟燭在范圍外關(guān)閉則違反了它。

高低交替也是一樣的。在上升趨勢(shì)中，每一個(gè)隨后的高點(diǎn)都高于上一個(gè)高點(diǎn)，每一個(gè)隨后的最低點(diǎn)都高于上一個(gè)最低點(diǎn)。如果這兩個(gè)條件都滿足，市場(chǎng)就處于均衡狀態(tài)，如果至少有一個(gè)條件被違背，均衡也被違背。

在某些情況下，長(zhǎng)體、短陰影和與ATR相當(dāng)大小的蠟燭可以稱為平衡蠟燭。如果蠟燭尺寸發(fā)生顯著變化（大于或小于ATR），或者一根燈芯比蠟燭主體或另一根燈芯長(zhǎng)得多，則說明蠟燭不平衡。