? 國資委主任張玉卓：把科技創(chuàng)新擺在“頭號工程”的重要位置，全力突破引領(lǐng)行業(yè)發(fā)展的原創(chuàng)性、前沿性技術(shù)，全力突破關(guān)鍵核心技術(shù)“卡脖子”問題，全力突破科技創(chuàng)新投入不足、效率不高、產(chǎn)出不夠、轉(zhuǎn)化不暢等制約瓶頸，培育更多卓越高科技人才隊(duì)伍，打造更多更具含金量的“國之重器”。

? 深圳證監(jiān)局：被動股票型基金產(chǎn)品不得通過證券交易傭金支付研究咨詢服務(wù)等費(fèi)用，且交易傭金不得超過市場平均傭金費(fèi)率水平的兩倍。進(jìn)一步降低基金管理人在單一證券公司的交易傭金分配比例上限。其他類型基金產(chǎn)品可通過證券交易傭金支付一定比例的研究咨詢服務(wù)等費(fèi)用。

? 摩根士丹利：英偉達(dá)今年以來飆升了逾200%，若以此作為AI股票泡沫的風(fēng)向標(biāo)，那么大牛行情已接近了頂峰，當(dāng)前的漲勢已處于“尾聲”。但AI相關(guān)的指數(shù)漲幅則溫和得多，同期上漲了46%。鑒于個(gè)股的特殊性，泡沫上升和下跌速度的結(jié)論只有在指數(shù)水平上有用。

?宏觀經(jīng)濟(jì)?

1、最高檢：健全上級檢察院對跨區(qū)域金融犯罪案件統(tǒng)籌協(xié)調(diào)、掛牌督辦機(jī)制。完善與金融監(jiān)管部門、偵查機(jī)關(guān)、審判機(jī)關(guān)會商機(jī)制。協(xié)同健全涉眾型金融犯罪案件追贓挽損機(jī)制。探索和完善在金融監(jiān)管總局、證監(jiān)會派駐檢察工作機(jī)制。

2、外匯局：7月末，外匯儲備規(guī)模為32043億美元，環(huán)比上升113億美元。黃金儲備報(bào)6869萬盎司，為連續(xù)第九個(gè)月增加。

3、央廣網(wǎng)：“澳車北上”“港車北上”實(shí)施以來，港珠澳大橋珠海公路口岸出入境車輛持續(xù)攀升。8月6日，經(jīng)該站查驗(yàn)的出入境車輛數(shù)首次突破單日1萬輛次，達(dá)到10300輛次，是今年第十次刷新口岸單日最高紀(jì)錄。

4、彭博：大約2/3投資者預(yù)期美國經(jīng)濟(jì)明年年底前衰退，約20%投資者甚至認(rèn)定今年美國經(jīng)濟(jì)就將衰退。47%投資者認(rèn)定當(dāng)前牛市存在泡沫。近3/4的投資者預(yù)期，個(gè)人消費(fèi)支出指數(shù)會在今后12個(gè)月內(nèi)維持3%以上水平，或在短暫下行后回彈至3%以上水平。目前美國個(gè)人消費(fèi)支出指數(shù)為4.1%，為2021年以來最低。

5、韓聯(lián)社：預(yù)計(jì)8月7日-8日兩天下午韓國的電力需求將達(dá)92.9吉瓦，創(chuàng)下今年夏季的最高紀(jì)錄。當(dāng)天的用電高峰時(shí)段為下午5時(shí)至6時(shí)，備用電力為11.432吉瓦，能夠確保供電穩(wěn)定。

?地產(chǎn)動態(tài)?

1、河南省：落實(shí)新發(fā)放首套住房商業(yè)性個(gè)人住房貸款利率政策動態(tài)調(diào)整長效機(jī)制。完善二套房認(rèn)定標(biāo)準(zhǔn)，未實(shí)施限購措施的城市，擁有1套住房并已結(jié)清相應(yīng)購房貸款的家庭，為改善居住條件再次申請貸款購買普通商品住房的，銀行業(yè)金融機(jī)構(gòu)執(zhí)行首套房貸款政策。

2、住建部：8月底前，整合住房公積金個(gè)人證明事項(xiàng)推動“亮碼可辦”工作。在全國住房公積金小程序和全國住房公積金監(jiān)管服務(wù)平臺上線運(yùn)行，“亮碼可辦”推廣使用，原有紙質(zhì)證明及出具方式并行使用、同時(shí)有效，過渡期1年。

3、廣東省廣州市：鼓勵(lì)住宅套內(nèi)設(shè)置入戶花園、多功能陽臺等半開敞空間，半開敞空間半計(jì)容的比例由不超過套內(nèi)建筑面積的15％放寬至20％，并允許設(shè)置一個(gè)滿足連續(xù)開敞率不低于40％的主景觀陽臺，不限制其進(jìn)深。

4、保利發(fā)展：7月，實(shí)現(xiàn)簽約面積178.65萬平方米，同比減少13.65%；實(shí)現(xiàn)簽約金額310.02億元，同比減少6.06%。1-7月，公司實(shí)現(xiàn)簽約面積1561.73萬平方米，同比增加3.14%；實(shí)現(xiàn)簽約金額2678.23億元，同比增加10.12%。

5、碧桂園：近日，佛山市副市長帶隊(duì)工作組進(jìn)駐碧桂園的傳言不屬實(shí)。受不利傳言影響，碧桂園、碧桂園服務(wù)股價(jià)走低，旗下多只境內(nèi)債持續(xù)走低。傳言不斷發(fā)酵，背后是市場對碧桂園融資和經(jīng)營狀況的擔(dān)憂。

?股市盤點(diǎn)?

1、周一，上證指數(shù)報(bào)3268.83點(diǎn)，下跌0.59%，成交額3930.57億。深證成指報(bào)11145.03點(diǎn)，下跌0.83%，成交額4970.20億。創(chuàng)業(yè)板指報(bào)2240.77點(diǎn)，下跌1%，成交額2149.80億?？傮w上個(gè)股跌多漲少，兩市超3400只個(gè)股下跌。兩市成交額8900.77億，較上個(gè)交易日縮量1591億。盤面上，超導(dǎo)概念、農(nóng)業(yè)、傳媒、數(shù)據(jù)要素等板塊漲幅居前，生物制品、創(chuàng)新藥、房地產(chǎn)、醫(yī)療器械等板塊跌幅居前。北向資金全天凈賣出24.98億元，其中滬股通凈買入10.76億元，深股通凈賣出35.74億元。

2、周一，恒生指數(shù)跌0.01%，報(bào)19537.92點(diǎn)。恒生科技指數(shù)漲0.05%，報(bào)4499.43點(diǎn)。國企指數(shù)漲0.03%，報(bào)6734.31點(diǎn)。醫(yī)藥股全天大跌，中醫(yī)藥股方向跌幅最大；中字頭股、大金融股、家電股、黃金股多數(shù)走低；石油股、煤炭股、電力股等能源股逆勢表現(xiàn)活躍，餐飲、啤酒等消費(fèi)股普遍上漲，海底撈漲約5%。南向資金凈買入44.36億港元。其中，港股通（滬）凈買入28.41億港元，港股通（深）凈買入15.95億港元。

3、截至8月7日，北交所上市公司210家，當(dāng)日無新增?？偸兄?733.08億元，成交金額10.78億元。

4、兩市融資余額：截至8月4日，上交所融資余額報(bào)7813.48億元，較前一交易日增加6.76億元；深交所融資余額報(bào)7117.46億元，較前一交易日減少1.49億元；兩市合計(jì)14930.94億元，較前一交易日增加5.27億元。

5、中證報(bào)：近日有消息稱，已經(jīng)有部分券商正在內(nèi)測T+0單次回轉(zhuǎn)交易。A股的T+0大概率會先采用日本的方式，即僅允許每只股票日內(nèi)回轉(zhuǎn)交易一次。多家頭部券商均表示，未聽說過。

6、澎湃新聞：近期關(guān)于科創(chuàng)板第五套標(biāo)準(zhǔn)暫停，新能源行業(yè)、特別是與儲能相關(guān)的企業(yè)未來一段時(shí)間都不能上市的消息均為不實(shí)傳言。針對第五套標(biāo)準(zhǔn)，監(jiān)管要求中介機(jī)構(gòu)提高保薦質(zhì)量，對于未盈利企業(yè)，更要把好企業(yè)質(zhì)量關(guān)，不能卡著底線申報(bào)，不能為上市而上市。

7、36氪：年內(nèi)A股半導(dǎo)體IPO募資額達(dá)638億元，占A股今年來IPO募資總額的23%。按行業(yè)募資金額占比排序，半導(dǎo)體位列第一，其次是專用機(jī)械、其他化學(xué)制品Ⅱ、儀器儀表Ⅱ、計(jì)算機(jī)軟件，行業(yè)募資額占A股總募資額的比例分別是10%、6%、4%、4%。

8、華虹公司：8月7日上市，首次公開發(fā)行股份數(shù)量4.08億股，本次發(fā)行全部為新股，無老股轉(zhuǎn)讓，發(fā)行價(jià)52元/股。公司是特色工藝晶圓代工龍頭，產(chǎn)能規(guī)模居中國大陸第二，本次募資規(guī)模高達(dá)212億元，不僅是A股年內(nèi)最大，也是科創(chuàng)板史上第三大IPO。

9、賽力斯：為強(qiáng)化和華為聯(lián)合業(yè)務(wù)，雙方成立了“AITO問界銷服聯(lián)合工作組”，全面負(fù)責(zé)營銷、銷售、交付、服務(wù)、渠道等業(yè)務(wù)的端到端閉環(huán)管理。

10、牧原股份：7月，銷售生豬570.0萬頭(其中商品豬557.6萬頭，仔豬10.1萬頭，種豬2.3萬頭)，銷售收入93.45億元。商品豬銷售均價(jià)13.81元/公斤，環(huán)比下降0.07%。

11、云南白藥：智慧科技業(yè)務(wù)單元正式啟動運(yùn)作并聘用相關(guān)人員。該單元致力于為云南白藥打造全球數(shù)字化平臺，提高自主和協(xié)同創(chuàng)新能力，探索醫(yī)藥行業(yè)專業(yè)場景與前沿?cái)?shù)字化技術(shù)的深度融合。

12、陽光電源：預(yù)計(jì)上半年?duì)I業(yè)收入260億元-300億元，同比增長112%-144%，預(yù)計(jì)凈利潤40億元-45億元，同比增長344%-400%。全球新能源市場保持快速增長，光伏逆變器和儲能系統(tǒng)等核心產(chǎn)品收入同比大幅增長。

13、鹽湖股份：依托察爾汗鹽湖豐富的資源進(jìn)行開發(fā)利用，察爾汗鹽湖是中國最大的可溶鉀鎂鹽礦床，公司目前以鉀、鋰開采為主，已形成年產(chǎn)500萬噸氯化鉀和3萬噸碳酸鋰的生產(chǎn)規(guī)模，同時(shí)在其他元素的開采上在技術(shù)攻關(guān)。

14、百利電氣（5天4板）：不涉及“室溫超導(dǎo)”相關(guān)業(yè)務(wù)，也未籌劃開展相關(guān)研發(fā)和投入。公司下屬控股子公司北京英納超導(dǎo)技術(shù)有限公司從事鉍系高溫超導(dǎo)線材的研發(fā)生產(chǎn)，與“室溫超導(dǎo)”無關(guān)。

?財(cái)富聚焦?

1、摩根士丹利：美國財(cái)政支出高企不可持續(xù)的跡象鳴響美國股市的警鐘，今年以來，財(cái)政支出支撐了經(jīng)濟(jì)增長?；葑u(yù)上周下調(diào)美國主權(quán)評級，以及隨后債券市場的拋售暗示，投資者應(yīng)當(dāng)準(zhǔn)備好面對經(jīng)濟(jì)和盈利增長可能令人失望的局面。

2、彭博：由于投資者加碼押注主要經(jīng)濟(jì)體將暫時(shí)避免衰退，垃圾債券正成為全球固定收益市場中的一個(gè)亮點(diǎn)。高收益?zhèn)衲昀塾?jì)回報(bào)率達(dá)到6.5%，跑贏高評級債券3.7%的回報(bào)率。上周，固定收益市場遭遇了自5月以來的最大跌幅，垃圾債券僅下跌了0.3%，而投資級債券跌幅為0.6%。

3、財(cái)經(jīng)早餐：熱點(diǎn)出不停，追蹤你想聽。7月31日至8月4日，A股醫(yī)藥生物板塊市值蒸發(fā)超1500億元。隨著醫(yī)療反腐持續(xù)深入，醫(yī)藥行業(yè)似乎正在磨底。最近監(jiān)管文件的長短期影響是什么？醫(yī)藥行業(yè)IPO發(fā)審最新趨勢是什么？從二季度看，對港股醫(yī)藥股來說，各機(jī)構(gòu)的偏好是什么？展望未來，哪些醫(yī)藥細(xì)分領(lǐng)域值得持續(xù)關(guān)注？財(cái)友們快快劃到文末查看今天的財(cái)秘追蹤 # 醫(yī)藥處行業(yè)磨底中

?行業(yè)觀察?

1、上海市：印發(fā)《上海市清潔空氣行動計(jì)劃》的通知，加快公共領(lǐng)域車輛電動化，鼓勵(lì)私有乘用車電動化，持續(xù)推進(jìn)純電動、氫燃料電池重型貨運(yùn)車輛的示范試點(diǎn)及推廣應(yīng)用。到2025年，燃料電池汽車應(yīng)用總量力爭突破1萬輛，個(gè)人新增購置車輛中純電動車輛占比超過50%。力爭到2025年，非化石能源占能源消費(fèi)總量比重達(dá)到20%。

2、TechInsights：二季度，中國智能手機(jī)出貨量同比下降5%，環(huán)比上漲2.9%，降幅比前幾個(gè)季度收窄，標(biāo)志著中國智能手機(jī)市場在未來幾個(gè)季度的企穩(wěn)和復(fù)蘇周期的開始。廠商方面，OPPO市占率排第一，緊隨其后的是vivo、榮耀和蘋果，小米第五，跌幅最大。

3、GGII：預(yù)計(jì)2022-2027年我國小動力鋰電池市場年均復(fù)合增長率將超過30%，成為鋰電池增長最快的細(xì)分市場之一。到2027年中國鋰電兩輪車出貨量將達(dá)到2800萬輛，鋰電滲透率逼近40%。

4、燈塔專業(yè)版：截至8月7日21時(shí)44分，暑期檔（6月1日-8月31日）總票房突破150億，《消失的她》《八角籠中》《封神第一部》暫列暑期檔票房榜前三名。

5、美國半導(dǎo)體工業(yè)協(xié)會：二季度，全球半導(dǎo)體銷售額總計(jì)1245億美元，環(huán)比增長4.7%，同比下降17.3%，6月全球銷售額環(huán)比增長1.7%。

6、Aletheia：預(yù)估AI服務(wù)器市場規(guī)模將在2024年翻倍、2025年達(dá)到1350億美元。GPU在AI服務(wù)器中成本占比最高，GPU市場到2025年將較2023年成長3倍。預(yù)估英偉達(dá)數(shù)據(jù)中心業(yè)務(wù)營收在2023-2026年的年復(fù)合成長率將達(dá)85%。

7、TrendForce：8月上旬，顯示器、筆記本各尺寸面板產(chǎn)品均價(jià)與前期相同。其中，65吋電視面板本期均價(jià)為165美元，與前期相比上漲3美元。最低報(bào)價(jià)為163美元、最高報(bào)價(jià)為181美元。

8、SensorTower：發(fā)布《2023年全球熱門手游題材市場洞察》，競技場和冒險(xiǎn)手游年收入均突破47億美元，后末日題材手游收入同比增長90%。代表游戲分別有《王者榮耀》和《原神》等。

9、泰國商務(wù)部：泰國正受益于印度的大米出口禁令，沒有理由停止本國的出口，因?yàn)橛凶銐虻漠a(chǎn)量滿足出口和國內(nèi)消費(fèi)。印度的禁令為泰國大米生產(chǎn)商提供了機(jī)會，特別是在消耗大量印度大米的非洲。由于印度的出口禁令，全球價(jià)格隨著產(chǎn)量下降而上漲，農(nóng)民可以以更高的價(jià)格出售水稻。

?公司要聞?

1、抖音：上半年支付GMV超1000億元，主要由到店業(yè)務(wù)與酒旅業(yè)務(wù)貢獻(xiàn)，不足美團(tuán)相同業(yè)務(wù)GMV的1/2。抖音生活服務(wù)2023年到店+酒旅業(yè)務(wù)GMV目標(biāo)為2900億元。

2、臺積電：第4期無擔(dān)保普通公司債，發(fā)行總額為159億元新臺幣（約合人民幣36億元），募得價(jià)款之用途為新建、擴(kuò)建廠房設(shè)備。

?環(huán)球視野?

1、每經(jīng)網(wǎng)：德國30年期國債收益率上漲8個(gè)基點(diǎn)至2.71%，超過3月份創(chuàng)下的今年迄今以來高點(diǎn)。貨幣市場上調(diào)歐洲央行的加息押注并削減放寬政策的押注；年底峰值利率為3.93%，上周為3.92%。

2、英國金融時(shí)報(bào)：自俄烏沖突以來，歐洲大型公司在俄羅斯業(yè)務(wù)已經(jīng)遭受了至少1000億歐元的直接損失。從600家歐洲公司的2022年報(bào)和2023年財(cái)報(bào)的數(shù)據(jù)來看，有176家公司因出售、關(guān)閉或削減俄羅斯業(yè)務(wù)而記錄了資產(chǎn)減值、外匯相關(guān)費(fèi)用和其他一次性費(fèi)用的損失。

3、波羅的海干散貨指數(shù)：漲0.79%，報(bào)1145點(diǎn)。

?金融數(shù)據(jù)?

國內(nèi)

1、新三板：8月7日，合計(jì)掛牌6459家公司，當(dāng)日增加1家，成交金額1.97億。三板成指報(bào)921.07，跌0.15%，成交額1.22億。

2、國內(nèi)商品期貨：截至8月7日下午收盤，多數(shù)收跌，碳酸鋰、純堿跌超4%，尿素、雞蛋、滬鎳跌超2%；液化石油氣（LPG）漲超2%，SC原油、棉花、淀粉、焦煤、燃料油、棉紗漲超1%。

3、國債：8月7日，2年期國債期貨主力合約TS2309穩(wěn)定在101.385；5年期國債期貨主力合約TF2309上行0.02%至102.325；10年期國債期貨主力合約T2309上行0.06%至102.310。10年期國債利率跌0.07BP，至2.65%；10年期國開債利率跌0.09BP，至 2.75%。

4、上海國際能源交易中心：8月7日，原油期貨主力合約2309，以628.7元/桶收盤，上漲11.8元，漲幅為1.91%。全部合約成交203421手，持倉量增加5481手至71441手。主力合約成交146580手，持倉量增加2308手至37540手。

5、央行：8月7日，進(jìn)行30億元7天期逆回購操作，中標(biāo)利率為1.90%，與此前持平。因當(dāng)日有310億元逆回購到期，實(shí)現(xiàn)凈回籠280億元。

6、Shibor：隔夜報(bào)1.5180%，上漲37.70個(gè)基點(diǎn)。7天報(bào)1.7370%，上漲9.70個(gè)基點(diǎn)。3個(gè)月報(bào)2.0800%，下跌0.50個(gè)基點(diǎn)。

7、人民幣：在岸人民幣兌美元16:30收盤，報(bào)7.1920，跌0.1643%，人民幣中間價(jià)報(bào)7.1380，漲0.0532%。NDF：3個(gè)月報(bào)7.1295，6個(gè)月報(bào)7.0715，1年6.9815報(bào)，2年報(bào)6.8715。

8、上海環(huán)交所：8月7日，全國碳市場碳排放配額掛牌協(xié)議交易成交量108140噸，成交額713.72萬元，收盤價(jià)66.00元/噸，無漲跌。

國外

9、亞洲：日經(jīng)225指數(shù)漲0.19%，報(bào)32254.56點(diǎn)。韓國KOSPI指數(shù)跌0.85%，報(bào)2580.71點(diǎn)。

10、美股：道指收漲1.16%，報(bào)35473.13點(diǎn)；納指收漲0.61%，報(bào)13994.40點(diǎn)；標(biāo)普500收漲0.90%，報(bào)4518.44點(diǎn)。

11、歐洲：英國富時(shí)100收跌0.13%，報(bào)7554.49點(diǎn)；德國DAX30收跌0.01%，報(bào)15950.76點(diǎn)；法國CAC40收漲0.06%，報(bào)7319.76點(diǎn)。

12、黃金：COMEX 9月黃金期貨收跌0.32%，報(bào)1940.7美元/盎司。

13、原油：WTI 9月原油期貨收跌1.06%，報(bào)81.94美元/桶；布倫特10月原油期貨收跌1.04%，報(bào)85.34美元/桶。

·醫(yī)藥處行業(yè)磨底中·

? 西南證券：醫(yī)藥板塊市場情緒悲觀主要系近期相關(guān)文件影響。短期來看，醫(yī)療反腐或?qū)⒂绊戜N售合規(guī)性較差的中小型藥企以及非臨床必需的利益品種，短期藥械新品種入院節(jié)奏可能存在季度遞延情況，尤其是臨床獲益較少、價(jià)格虛高、渠道空間大的品種。長期來看，未來合規(guī)銷售有望成為常態(tài)，有利于臨床必需且真創(chuàng)新的品種，有望進(jìn)一步推動行業(yè)持續(xù)良性創(chuàng)新發(fā)展。

? 上證報(bào)：截至2023年7月31日，以首發(fā)上市日期統(tǒng)計(jì)，今年共有16家生物醫(yī)藥企業(yè)登陸A股，較去年同期減少10家；IPO企業(yè)的新受理企業(yè)數(shù)量及上會企業(yè)數(shù)量也雙雙下降。與此同時(shí)，未通過滬深北三大交易所審核、未獲中國證監(jiān)會注冊以及主動撤回IPO的生物醫(yī)藥行業(yè)公司數(shù)量超過20家。審核的重點(diǎn)多圍繞“創(chuàng)新”“增長”兩大焦點(diǎn)，從板塊定位、市場空間、持續(xù)經(jīng)營能力、核心技術(shù)及專利等問題展開問詢。一個(gè)新變化是，“推廣、銷售費(fèi)用”等問題越來越受到監(jiān)管部門的重視。

? 交銀國際：二季度港股醫(yī)藥板塊延續(xù)內(nèi)資進(jìn)、外資退的趨勢，二季度末在板塊中的持股比例分別為14.8%/29.0%，但相對于整體市場依舊處于超配狀態(tài)。子板塊中，估值相對便宜、業(yè)績增長穩(wěn)健的疫苗、CXO、化學(xué)制劑、分銷/流通、生物藥等獲港股通增持較多，而診斷服務(wù)和中藥獲外資增持。被內(nèi)外資均明顯低配的子板塊有原料藥和互聯(lián)網(wǎng)醫(yī)療，而CXO被明顯超配；中藥和醫(yī)院明顯更受內(nèi)資歡迎，而外資則更偏愛生物藥。

? 浙商證券：整體來看，醫(yī)藥估值和持倉仍處于歷史低點(diǎn)，投資者在底部震蕩中待醫(yī)藥板塊催化，在醫(yī)改持續(xù)深化的背景下，2023年度醫(yī)藥策略周期論角度，中藥、配套產(chǎn)業(yè)鏈、創(chuàng)新藥械處于復(fù)蘇新周期、政策周期消化、企業(yè)經(jīng)營周期過渡的多周期共振階段，可能成為未來投資主線。可以關(guān)注預(yù)期底部、經(jīng)營周期彈性體現(xiàn)的中藥、仿制藥、先進(jìn)制造產(chǎn)業(yè)鏈、創(chuàng)新產(chǎn)業(yè)鏈以及醫(yī)療硬科技方向。