焦點(diǎn)研究院 · 房企融資周報(bào)

報(bào)告期：2022年9月5日至9月11日

出品時(shí)間：2022年9月13日

研究員：企業(yè)研究組

焦點(diǎn)研究院點(diǎn)評(píng)：

房企債券發(fā)行較為活躍，多家品牌房企發(fā)行債券，碧桂園擬發(fā)行15億元中票，華潤(rùn)置地和越秀地產(chǎn)等多家房企也發(fā)行債券。在資產(chǎn)處置方面，寶龍地產(chǎn)，中國(guó)恒大和富力地產(chǎn)等出險(xiǎn)房企均有資產(chǎn)轉(zhuǎn)讓，此類市場(chǎng)行為更有利于其走出流動(dòng)性困境。在股票增發(fā)方面，旭輝控股在二級(jí)市場(chǎng)增發(fā)股票，成功融資6.28億港幣。

焦點(diǎn)研究院統(tǒng)計(jì)數(shù)據(jù)顯示，本周在債權(quán)市場(chǎng)，房企各類融資券、中期票據(jù)、公司債和資產(chǎn)支持專項(xiàng)計(jì)劃擬發(fā)行共計(jì)12筆，總金額約161.7億元；完成發(fā)行26筆，總金額共計(jì)267.9億元。從債券市場(chǎng)整體表現(xiàn)來(lái)看，地方國(guó)企為債券發(fā)行的主力，大型央企和部分民營(yíng)企業(yè)也加大了債券的發(fā)行力度。本周碧桂園在中債信用增進(jìn)全額擔(dān)保的情況下擬發(fā)行中票，官方權(quán)威機(jī)構(gòu)的信用背書利于加強(qiáng)市場(chǎng)對(duì)碧桂園的信心。此外本周華潤(rùn)置地本周擬發(fā)行60億中票，發(fā)行期限為5年，華發(fā)集團(tuán)、越秀和中建集團(tuán)也有債券發(fā)行，這充分反映了在當(dāng)前市場(chǎng)低迷的情況下大型國(guó)企央企性質(zhì)的房地產(chǎn)公司仍具有較大的融資便利。

本周，品牌房企的資產(chǎn)處置力度明顯加大，出現(xiàn)了6個(gè)完成的股權(quán)融資事件，富力地產(chǎn)、龍光地產(chǎn)和中國(guó)恒大等出險(xiǎn)房企也在處置資產(chǎn)來(lái)緩解流動(dòng)性困境，此外旭輝控股在股價(jià)低迷的情況下成功的進(jìn)行了二次增發(fā)，成功融資6.28億港幣。