房產(chǎn)、股票、基金、債券、保險(xiǎn)

這些年每個(gè)都投過(guò)，每個(gè)都研究過(guò)

每個(gè)都賺過(guò)、虧過(guò)

隨著對(duì)投資理財(cái)認(rèn)知深入

隨著對(duì)每類資產(chǎn)實(shí)踐深入

隨著年齡的增長(zhǎng)，宏觀經(jīng)濟(jì)的變化

從去年開(kāi)始，我逐步對(duì)自己的資產(chǎn)配置進(jìn)行了大調(diào)倉(cāng)

簡(jiǎn)單的說(shuō)就是：穩(wěn)字當(dāng)頭，積小勝為大勝

大幅降低股票、房產(chǎn)等高風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)配置，增加保險(xiǎn)、債券、高股息基金等低風(fēng)險(xiǎn)資產(chǎn)配置。

目前已經(jīng)有了一定的效果

01

降低房產(chǎn)配置

房產(chǎn)我長(zhǎng)期跟蹤研究10來(lái)年

資產(chǎn)大頭也都在房產(chǎn)

一線城市、二線城市、學(xué)區(qū)房，都有買過(guò)。

重點(diǎn)城市的格局、核心區(qū)樓盤，都看過(guò)一些。

除了學(xué)區(qū)房，基本沒(méi)有看走眼。

可以說(shuō)，過(guò)去20多年，房地產(chǎn)每一輪都有清晰的基本面驅(qū)動(dòng)

2015年以前，一二三四五六線城市，幾乎全部普漲。核心驅(qū)動(dòng)是全面的城鎮(zhèn)化，人口從農(nóng)村流向城市。

2015年是個(gè)風(fēng)水嶺，一二三線城市漲、四五六線城市基本不動(dòng)了。核心驅(qū)動(dòng)是大城市化，即人口從小城市流向大城市。

到了2020年左右，其實(shí)房地產(chǎn)已經(jīng)很乏力，主要上漲的是一二線核心城市大力發(fā)展的新城。相當(dāng)于是最后城市化紅利的尾巴。

當(dāng)這個(gè)結(jié)束，城市人口流入平緩、城市格局已經(jīng)穩(wěn)定，很難再有驅(qū)動(dòng)房?jī)r(jià)上漲的動(dòng)力了。

現(xiàn)在再放水、再刺激，都很難扭轉(zhuǎn)趨勢(shì)。

房地產(chǎn)的時(shí)代，可能已經(jīng)過(guò)去了。

其實(shí)美國(guó)、日本、歐洲都是這樣一個(gè)過(guò)程，城鎮(zhèn)化快速發(fā)展的階段，房?jī)r(jià)上漲。城鎮(zhèn)化達(dá)到尾聲，地產(chǎn)時(shí)代就過(guò)去了。

現(xiàn)在我手里的房子，準(zhǔn)備進(jìn)行騰挪置換。

把質(zhì)地差的賣掉，去搖號(hào)換到有倒掛，更有發(fā)展的地方。

已經(jīng)持有多年，漲透的房子，準(zhǔn)備擇機(jī)賣掉。

房子資產(chǎn)量不會(huì)再擴(kuò)大了，只會(huì)置換和縮減。

伴隨時(shí)代紅利的尾聲，也逐漸處置完畢。

02

房貸提前還掉

去年利息較高的房貸已經(jīng)還掉了

今年，幾乎每個(gè)季度，只要有余力，就會(huì)籌錢還房貸。

預(yù)計(jì)這2年，高利息的房貸會(huì)全部還完。只剩下低利息的房貸，房租可以抵掉房貸。

大體也是無(wú)債一身輕了。

03

股票、基金大幅壓降風(fēng)險(xiǎn)，確保基金長(zhǎng)期穩(wěn)定向上盈利

股票我基本不碰了

基金也進(jìn)行了大幅的策略優(yōu)化，大幅降低風(fēng)險(xiǎn)，確保基金長(zhǎng)期穩(wěn)定向上盈利

（1）股票型組合，就等低估了買，高估就不動(dòng)。事實(shí)證明，效果非常好。2022年以來(lái)，幾乎每筆新加倉(cāng)都是盈利的。

（2）2022年開(kāi)始，主要投入平衡型組合，奉行：絕對(duì)均衡+絕對(duì)分散+絕對(duì)收益。事實(shí)證明，效果也極好。規(guī)避了新能源、醫(yī)藥、白酒、半導(dǎo)體等賽道的風(fēng)險(xiǎn)，這幾個(gè)賽道踩到一個(gè)，都是大雷。

平衡型組合實(shí)戰(zhàn)一年多，前面表現(xiàn)都很好，雖然春節(jié)后，中特估、AI漲，其他板塊一律跌，平衡型組合暫時(shí)跑輸基準(zhǔn)指數(shù)，但依然優(yōu)于大多數(shù)基金。

平衡型讓人安心，不犯錯(cuò)，真是太重要了。

（3）2023年開(kāi)始，A股漲起來(lái)后，我們轉(zhuǎn)身建了全球型組合，布局美股。

美股長(zhǎng)牛慢牛、泡沫少，價(jià)值硬，幾年才有一次熊市的布局機(jī)會(huì)。我們堅(jiān)決抄底美股，也收到了很好的效果，3個(gè)月盈利10%左右。

（4）這一輪A股又跌出了機(jī)會(huì)。我們準(zhǔn)備新上線一個(gè)股息增強(qiáng)型組合。只買高股息的基金，股息率平均能達(dá)到5%。光股息就有5%的收益，下有保底。這是確定性最高、風(fēng)險(xiǎn)最低的策略。我準(zhǔn)備給娃存教育金的錢，分出一部分放到這個(gè)組合。以后有好機(jī)會(huì)就往里存，幾十年后用來(lái)教育和養(yǎng)老。

總結(jié)下來(lái)：徹底回歸股票、基金的本質(zhì)。只看低估和硬價(jià)值。只賺實(shí)打?qū)嵉牡惋L(fēng)險(xiǎn)硬錢。保證基金長(zhǎng)期穩(wěn)定向上盈利。從2022年以來(lái)，盡管行情這么差，但基本沒(méi)怎么虧，整體效果非常好。

基金，長(zhǎng)期看，以后可能比房子機(jī)會(huì)大。我后面還掉房貸，攢到錢，還會(huì)增加基金的配置比例，但會(huì)越來(lái)越追求低風(fēng)險(xiǎn)。

04

債券也會(huì)擇機(jī)增加配置

這兩年攢到錢都在還房貸，債券近期沒(méi)有新資金配置了。

債券型組合，近期準(zhǔn)備進(jìn)行一次調(diào)倉(cāng)。

調(diào)倉(cāng)方案已經(jīng)準(zhǔn)備好了，等待個(gè)合適的時(shí)間就會(huì)調(diào)整完畢。

后面如果攢到錢，債券也會(huì)增加配置比例。

05

大量增加教育金、養(yǎng)老金等儲(chǔ)蓄險(xiǎn)配置

早年我對(duì)儲(chǔ)蓄險(xiǎn)不屑一顧，覺(jué)得收益太低。

后面越來(lái)越發(fā)現(xiàn)，無(wú)風(fēng)險(xiǎn)、100%能獲得3.5%的收益其實(shí)挺香了。

無(wú)論未來(lái)經(jīng)濟(jì)怎么樣，都絕對(duì)穩(wěn)定。

存的金額夠大，可以躺平了。

人生至少50%的資產(chǎn)，要逐步轉(zhuǎn)移到絕對(duì)穩(wěn)健的產(chǎn)品里來(lái)。

股票、房產(chǎn)看似收益高，但前提是要承擔(dān)很大風(fēng)險(xiǎn)，還有很高的操作難度，只要錯(cuò)一次，最終收益可能還不如存3.5%的儲(chǔ)蓄險(xiǎn)。

未來(lái)，我準(zhǔn)備大量存儲(chǔ)蓄險(xiǎn)。光這一塊的收益，就夠家庭生活開(kāi)支。

下半輩子，就有了根本性的保障。

近期，給孩子存了一筆教育金，每月1000，每年12000。

近期3.5%儲(chǔ)蓄險(xiǎn)要大下架，準(zhǔn)備再給自己，買份養(yǎng)老金。

短期現(xiàn)金流緊張，沒(méi)資金一次性買很多。

準(zhǔn)備先占個(gè)3.5%收益的坑，拉長(zhǎng)交費(fèi)期限，以后有錢了慢慢交。

06

復(fù)盤過(guò)去，房產(chǎn)、股票占絕對(duì)大頭，總體有點(diǎn)激進(jìn)，有點(diǎn)虛。

經(jīng)過(guò)這2年的調(diào)整，越來(lái)越扎實(shí)。

預(yù)計(jì)再經(jīng)過(guò)幾年的調(diào)整，穩(wěn)健的收益，就可以覆蓋家庭的開(kāi)支。

所謂的初級(jí)財(cái)務(wù)自由，可能也可以實(shí)現(xiàn)了。

關(guān)于后面每一步的進(jìn)展

我都會(huì)和大家分享

少量成功的經(jīng)驗(yàn)也許會(huì)有用

但大量失敗經(jīng)驗(yàn)，可能更值得借鑒。

投資的路很漫長(zhǎng)，會(huì)不斷的犯錯(cuò)，不斷的碰壁

有一群人陪伴在一起，至少會(huì)溫暖很多。

PS:

我建立了一個(gè)交流圈，點(diǎn)這里的變色文字，加入交流圈，詳細(xì)交流。? ??