《金證研》南方資本中心 楊冰/作者 蘇果/風(fēng)控

近期，中證1000指數(shù)基金發(fā)行成為基金圈一個(gè)熱門話題，本來鑒于目前的行情，市場(chǎng)并不看好這類細(xì)分指數(shù)的發(fā)行成果，但出人意料的是，多只新發(fā)行的中證1000ETF都宣布了提前結(jié)募。

如廣發(fā)中證1000ETF基金，原定募集期為7月22日至7月26日，基金管理人決定將本基金的募集日期變更為7月22日至7月25日。其中，網(wǎng)上現(xiàn)金認(rèn)購和網(wǎng)下現(xiàn)金認(rèn)購變更后的發(fā)售日期均為7月22日至7月25日，即將該基金募集截止日期由2022年7月26日提前至2022年7月25日，自2022年7月26日起不再接受認(rèn)購申請(qǐng)。

然而，這只廣發(fā)中證1000ETF的基金經(jīng)理是羅國慶，此人從事公募管理已超6年之久，并且專門管理指數(shù)型基金。

除剛成立的這只廣發(fā)中證1000ETF外，羅國慶一人還管理著20只基金。難道是能者多勞？但實(shí)際上……

20只基金從各自成立首日到2022年7月27日，只有6只盈利，但最多也就為基民賺了23%，這還是3年的收益率。

余下的14只基金，除了去年成立的廣發(fā)國證新能源車電池ETF發(fā)起聯(lián)接，因?yàn)椴仍谛履茉催@個(gè)風(fēng)口上，僅虧了2%以外，其他基金都虧損了20%以上。虧損靠前的多只基金，累計(jì)凈值都在六毛、七毛，最慘的廣發(fā)創(chuàng)新藥ETF聯(lián)接和廣發(fā)國證半導(dǎo)體芯片ETF聯(lián)接，都是在去年七八月份成立，到現(xiàn)在恰好在一年左右，但已經(jīng)虧損了30%。

就算從羅國慶任職這些基金時(shí)看，到如今的任職回報(bào)也幾乎如此，其任職回報(bào)為虧損的基金依然有14只。

上周，羅國慶還表示，隨著我國資本市場(chǎng)的穩(wěn)健發(fā)展，上市股票的數(shù)量和質(zhì)量均在不斷提升，中證1000定位于小盤股指數(shù)的投資價(jià)值或?qū)⒉粩囡@現(xiàn)。

在去年時(shí)，羅國慶也曾說過，指數(shù)投資能克服個(gè)人化的投資情緒，也不用過度依賴投資經(jīng)理，比較適合普通投資者。他尤其看好ETF市場(chǎng)，ETF具備指數(shù)基金的各種優(yōu)點(diǎn)，同時(shí)成本更低、交易效率更高、使用更加靈活。

羅國慶還表示，中證100指數(shù)代表中國核心資產(chǎn)，具有高股息率、高ROE、低估值優(yōu)勢(shì)；科創(chuàng)板50則是科技創(chuàng)新寬基代表，重倉股多為科技創(chuàng)新龍頭企業(yè)，成長性突出；碳中和概念涉及的光伏和鋰電是未來的黃金賽道，因此值得關(guān)注。另外，聚焦三地科技龍頭企業(yè)的滬港深科技龍頭、市場(chǎng)空間巨大的創(chuàng)新藥以及或?qū)⒂瓉矸崔D(zhuǎn)的傳媒，也值得關(guān)注。

似乎在羅國慶眼里，所有指數(shù)都是有價(jià)值的。然而像2018年成立的廣發(fā)中證傳媒ETF，卻給投資者虧損了將近四成。羅國慶也說過，投資者買基金盈利體驗(yàn)較差的原因主要為：1、由于追漲殺跌；2、持有時(shí)間短；3、認(rèn)知錯(cuò)位。不知道持有該基金的基民如今是何心情？