來(lái)源：壹財(cái)信

作者：童牧瑤

8月9日，北京利仁科技股份有限公司（下稱：利仁科技）拿到了首次公開(kāi)發(fā)行股票的批復(fù)，獲準(zhǔn)公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)18,484,443股新股。拿到批文后利仁科技火速著手上市事宜，19日便在法披媒體及網(wǎng)站公布其網(wǎng)上定價(jià)發(fā)行搖號(hào)中簽結(jié)果，本次發(fā)行定價(jià)為19.75元/股。

雖然利仁科技距離上市敲鐘僅一步之遙，但《壹財(cái)信》通過(guò)研究其招股書(shū)及公開(kāi)信息發(fā)現(xiàn)，利仁科技仍存在疑點(diǎn)。

解除同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)時(shí)股轉(zhuǎn)信披有矛盾

利仁科技多年來(lái)致力于為消費(fèi)者提供高品質(zhì)、高顏值的小家電及相關(guān)配套產(chǎn)品。公司產(chǎn)品根據(jù)應(yīng)用場(chǎng)景及功能的不同，分為廚房小家電、家居小家電和非電類產(chǎn)品。

雖然本次IPO是利仁科技第一次闖關(guān)A股市場(chǎng)，但其曾于2016年8月至2020年底在新三板掛牌。研究其新三板公告及本次IPO提交的資料，《壹財(cái)信》發(fā)現(xiàn)，兩份文件對(duì)于實(shí)控人轉(zhuǎn)讓其控制的其他企業(yè)股份的受讓方信披出現(xiàn)不同。

據(jù)利仁科技2016年新三板公開(kāi)轉(zhuǎn)讓說(shuō)明書(shū)，公司控股股東為宋老亮，實(shí)際控制人為宋老亮、齊連英夫婦二人。其中實(shí)控人除控制利仁科技外，還持有仁潤(rùn)置業(yè)（北京）有限公司50%的股權(quán)、廊坊開(kāi)發(fā)區(qū)網(wǎng)格傳媒技術(shù)有限公司60%的股權(quán)、太平輪（北京）科技有限公司（下稱：太平輪）50%的股權(quán)、吉娃娃（北京）家居有限公司（下稱：吉娃娃，后更名為北京尚利達(dá)家居有限公司）98%的股權(quán)、瓶蓋（北京）科技有限公司（下稱：瓶蓋）50%的股權(quán)。

其中太平輪、吉娃娃、瓶蓋曾與利仁科技存在同業(yè)競(jìng)爭(zhēng)的情況，因此宋老亮在2015年9月、10月將其持有的上述三家公司的股份對(duì)外轉(zhuǎn)讓。

據(jù)公開(kāi)轉(zhuǎn)讓說(shuō)明書(shū)顯示，上述三家公司最后均由自然人周雙成接手，利仁科技監(jiān)事會(huì)主席杜恩典曾于2015年10月受讓瓶蓋和太平輪各40%股份，但2個(gè)月后又迅速轉(zhuǎn)讓給了周雙成。

（截圖來(lái)自新三板公開(kāi)轉(zhuǎn)讓說(shuō)明書(shū)）

而本次上市的更新版招股書(shū)顯示，監(jiān)事會(huì)主席杜恩典受讓瓶蓋和太平輪股份2個(gè)月后卻轉(zhuǎn)讓給了祖光榮。

（截圖來(lái)自最新版招股書(shū)）

對(duì)于杜恩典的股權(quán)轉(zhuǎn)讓，招股書(shū)和公開(kāi)轉(zhuǎn)讓說(shuō)明書(shū)給出了兩個(gè)不同的答案。

2021年2月，吉娃娃辦理了注銷登記。2021年3月太平輪和瓶蓋辦理了注銷。同時(shí)報(bào)告期內(nèi)，利仁科技與周雙成控制的企業(yè)吉娃娃和瓶蓋雙方存在交易。

另外，周雙成在上述企業(yè)注銷后還與實(shí)控人控制的其他企業(yè)有關(guān)聯(lián)。2021年4月13日，實(shí)控人及其子共同控制的北京大松樹(shù)置業(yè)有限公司收購(gòu)了北京大松樹(shù)物業(yè)管理有限責(zé)任公司100%的股份，而同日周雙成即進(jìn)入該被收購(gòu)企業(yè)擔(dān)任監(jiān)事，2022年1月17日企業(yè)注銷。

研發(fā)人員數(shù)據(jù)披露形同兒戲

利仁科技是一家專注于從事廚房小家電與家居小家電系列產(chǎn)品研發(fā)、設(shè)計(jì)、生產(chǎn)與銷售，以自主品牌“利仁Liven”系列產(chǎn)品為核心，致力于為消費(fèi)者提供高品質(zhì)生活的創(chuàng)新型小家電企業(yè)。

利仁科技官網(wǎng)顯示，其成立于1998年，前身創(chuàng)始于1995年，時(shí)間早于有限公司成立3年。

但招股書(shū)顯示，利仁科技股份公司成立于2015年11月19日，其前身有限公司成立時(shí)間為1998年10月5日，由自然人宋老亮（曾用名系宋躍亮）、齊連英和蘆振岐共同出資成立，成立時(shí)注冊(cè)資本為136.00萬(wàn)元。

另外招股書(shū)顯示，利仁科技實(shí)控人宋老亮、齊連英夫婦曾均于1991年7月至1998年9月在北京市雙耀興經(jīng)貿(mào)有限責(zé)任公司（下稱：雙耀興）任職，二人分別擔(dān)任總經(jīng)理和財(cái)務(wù)經(jīng)理。

企信網(wǎng)顯示，雙耀興的股東分別為宋老亮、齊連英、陸立，持股比例分別為66.67%、24.17%、9.16%，經(jīng)營(yíng)范圍為銷售日用百貨、家用電器。同時(shí)值得注意的是工商登記顯示該企業(yè)成立于1997年10月，2018年10月因吊銷營(yíng)業(yè)執(zhí)照被注銷。該企業(yè)比官網(wǎng)所披露的前身創(chuàng)立時(shí)間晚了2年，顯然利仁科技官網(wǎng)中所指的利仁科技有限公司的前身并非雙耀興。

除此之外，招股書(shū)對(duì)于利仁科技的專職研發(fā)人員的信披數(shù)據(jù)也存在疑點(diǎn)。

據(jù)簽署日為2021年6月的申報(bào)稿第84頁(yè)，截至2020年12月31日，利仁科技專職研發(fā)人員數(shù)量為52人。同時(shí)在325頁(yè)“職工薪酬費(fèi)用的變動(dòng)情況”中，利仁科技披露2020年度專職研發(fā)人員為53人，輔助研發(fā)人員為25人，合計(jì)78人，其批注對(duì)于該處研發(fā)人員數(shù)據(jù)解釋稱，專職研發(fā)人員人數(shù)、輔助研發(fā)人員人數(shù)分別系該年度各月專職研發(fā)人員及輔助研發(fā)人員人數(shù)的平均數(shù)。

但簽署日為2021年12月的更新招股書(shū)中，對(duì)于上述部分研發(fā)人員數(shù)據(jù)披露均與2021年6月申報(bào)稿招股書(shū)數(shù)據(jù)一致，但是在另外一處的披露的數(shù)據(jù)卻讓人不解。

在2022年1月更新招股書(shū)和8月15日招股書(shū)的“主要競(jìng)爭(zhēng)對(duì)手情況”信披顯示，2018年至2021年利仁科技研發(fā)人員數(shù)量分別為54人、47人、62人、41人，前述研發(fā)人員數(shù)量披露中除了2020年數(shù)據(jù)外，研發(fā)人員數(shù)據(jù)均為2018年末、2019年末、2021年末專職研發(fā)人員數(shù)量，而2020年研發(fā)人數(shù)62人的數(shù)據(jù)既不是當(dāng)年度專職研發(fā)人員數(shù)量（平均數(shù)）、也不是期末研發(fā)人員數(shù)量，更不是輔助研發(fā)人員數(shù)量或合計(jì)研發(fā)人員數(shù)量，對(duì)專職研發(fā)人員的數(shù)據(jù)披露或形同兒戲？

雖然利仁科技已完成申購(gòu)，但對(duì)于上述招股書(shū)與新三板信披矛盾以及研發(fā)人員數(shù)據(jù)前后矛盾的情況，不知道企業(yè)及保薦機(jī)構(gòu)該如何解釋。