近些年隨著公募基金的蓬勃發(fā)展，一些從業(yè)人員的公德與私德問(wèn)題備受關(guān)注。

例如公司高管、基金經(jīng)理以及從業(yè)人員頻繁卷入桃色事件，一些多金的基金經(jīng)理不僅有小三、甚至還有小四、小五，讓投資者三觀俱毀。

再例如近期被曝出多起基金經(jīng)理“老鼠倉(cāng)”丑聞，雖然大部分參與“老鼠倉(cāng)”的基金經(jīng)理投資水平拙劣，即便有小動(dòng)作自己也虧損慘重，但也掩蓋不了違法違紀(jì)的事實(shí)。

更令投資者深?lèi)和唇^的是，不少明星基金經(jīng)理借助上一輪牛市濫發(fā)產(chǎn)品，甚至還有部分基金公司和基金經(jīng)理打著長(zhǎng)期投資的旗號(hào)發(fā)行不少三年期封閉產(chǎn)品，在虧損慘重回本無(wú)望之后，基金經(jīng)理竟拍拍屁股走人，絲毫不負(fù)責(zé)任。

針對(duì)行業(yè)的種種問(wèn)題，11月24日晚間，中國(guó)證券投資基金業(yè)協(xié)會(huì)（以下簡(jiǎn)稱(chēng)“中基協(xié)”）修訂發(fā)布了《基金從業(yè)人員管理規(guī)則》（以下簡(jiǎn)稱(chēng)《管理規(guī)則》）。

為何公德和私德會(huì)如此重要？

為何公募從業(yè)人員的公德和私德會(huì)如此重要？筆者認(rèn)為：

首先，公募基金作為普惠金融的代表，服務(wù)的對(duì)象是千千萬(wàn)的普通投資者，從業(yè)人員遵守公德才能夠盡職盡責(zé)，遵守私德才能夠全心全意。而一位沒(méi)有公德與私德的基金經(jīng)理，很難全身心投入到工作中，也很難為投資者創(chuàng)造收益。

其次，隨著民眾投資意識(shí)的增強(qiáng)，公募基金的管理規(guī)模在不斷攀升，在我國(guó)金融行業(yè)的地位持續(xù)提高，規(guī)范行業(yè)勢(shì)在必行。

據(jù)相關(guān)數(shù)據(jù)，目前我國(guó)共有基金管理人157家，基金經(jīng)理超3000名，基金產(chǎn)品超1萬(wàn)只，基金賬戶(hù)超7.2億戶(hù)，合計(jì)規(guī)模接近28萬(wàn)億元。

蓬勃發(fā)展的行業(yè)存在一些問(wèn)題是正常的，但單純依靠從業(yè)人員自發(fā)規(guī)范顯然無(wú)法匹配行業(yè)的高速發(fā)展，法制化規(guī)范化才能保證行業(yè)健康。

《管理規(guī)則》的亮點(diǎn)

新《管理規(guī)則》亮點(diǎn)較多，尤其是對(duì)基金從業(yè)人員的公德與私德進(jìn)行了更為嚴(yán)格的規(guī)范。

例如在《注冊(cè)登記規(guī)則》中，對(duì)于基金經(jīng)理的申請(qǐng)注冊(cè)則提出了非常細(xì)致的要求，大幅增加了基金經(jīng)理頻繁跳槽的時(shí)間成本。

明確提出了以下幾種情況不得給予注冊(cè)：

1、無(wú)特殊情況下管理公募產(chǎn)品處于募集期、封閉期內(nèi)主動(dòng)離職，且離職時(shí)間未滿(mǎn)24個(gè)月（含）；

2、未配合公司妥善完成工作移交或者無(wú)特殊情況管理公募基金產(chǎn)品未滿(mǎn) 1 年主動(dòng)離職，且離職時(shí)間未滿(mǎn)18個(gè)月（含靜默期）；

3、短期內(nèi)頻繁變換任職單位，即最近1 家任職單位為公募基金管理人，3 年內(nèi)變換任職單位2 次以上；或者最近 1 家任職單位非公募基金管理人，3 年內(nèi)變換任職單位3 次以上；

4、從公募基金管理人、證券期貨經(jīng)營(yíng)機(jī)構(gòu)離職未滿(mǎn) 6 個(gè)月的基金經(jīng)理、投資經(jīng)理等。

圖：《注冊(cè)登記規(guī)則》對(duì)基金經(jīng)理注冊(cè)提出了明確規(guī)定 來(lái)源：協(xié)會(huì)

另外，根據(jù)《管理規(guī)則》，從業(yè)人員應(yīng)當(dāng)遵守忠實(shí)義務(wù)、審慎義務(wù)、守法合規(guī)義務(wù)、利益沖突管理義務(wù)、信息披露義務(wù)、適當(dāng)性義務(wù)、公平競(jìng)業(yè)義務(wù)和保密義務(wù)，不得有濫用職權(quán)、商業(yè)賄賂、不當(dāng)言論、干擾監(jiān)管、背離社會(huì)主義核心價(jià)值觀及違背職業(yè)道德和社會(huì)公德等六項(xiàng)禁止行為。

表：《管理規(guī)則》明確了六項(xiàng)禁止行為要求 來(lái)源：協(xié)會(huì)

其中最引人關(guān)注的一條是，禁止背離社會(huì)主義核心價(jià)值觀，敗壞社會(huì)風(fēng)氣、違背公序良俗，奢靡炫富、拜金主義、享樂(lè)主義和極端個(gè)人主義的行為。

《管理規(guī)則》還明確，從業(yè)人員違反執(zhí)業(yè)行為規(guī)范的，協(xié)會(huì)將視情節(jié)輕重，對(duì)其采取自律管理措施或紀(jì)律處分措施。從業(yè)人員違背職業(yè)道德和社會(huì)公德，情節(jié)嚴(yán)重且社會(huì)影響惡劣造成重大不良社會(huì)影響的，將從嚴(yán)從重處理。