康美藥業(yè)為“獨(dú)董”敲響警鐘

根據(jù)廣州中院11月12日的一審判決書(shū)，康美藥業(yè)需對(duì)55326名投資者承擔(dān)24.59億元的賠償責(zé)任，除實(shí)控人馬興田夫婦及參與造假的4名原高管、會(huì)計(jì)師事務(wù)所正中珠江承擔(dān)連帶清償責(zé)任外，其他在案涉定期財(cái)務(wù)報(bào)告中簽字的13名董監(jiān)高承擔(dān)5%~20%范圍內(nèi)的連帶賠償責(zé)任。其中，江鎮(zhèn)平、李定安、張弘、郭崇慧、張平等5名獨(dú)立董事也要承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。前三人因在康美藥業(yè)2016—2018三年年報(bào)上簽字，被判承擔(dān)10%的連帶賠償責(zé)任，對(duì)應(yīng)金額2.46億元，后兩人只在2018年半年報(bào)中簽字，被判承擔(dān)5%的連帶賠償責(zé)任，對(duì)應(yīng)金額1.23億元。

獨(dú)董也要承擔(dān)賠償責(zé)任，這在以往很少出現(xiàn)，甚至沒(méi)有出現(xiàn)過(guò)。此次判決，也是做出了非常大膽的嘗試?？梢哉f(shuō)，終于又打通了通往法制之路的一條新通道，進(jìn)一步完善了證券法律體系，彌補(bǔ)了過(guò)去在上市公司監(jiān)督管理方面的一個(gè)缺陷，可以有效避免上市公司出現(xiàn)造假、信息披露不真實(shí)、隱瞞真實(shí)情況等方面的問(wèn)題。同時(shí)，也可以更好地對(duì)上市公司的決策產(chǎn)生積極作用。

中國(guó)證監(jiān)會(huì)頒發(fā)的《關(guān)于在上市公司建立獨(dú)立董事制度的指導(dǎo)意見(jiàn)》中明確指出：“上市公司獨(dú)立董事是指不在上市公司擔(dān)任除董事外的其他職務(wù)，并與其所受聘的上市公司及其主要股東不存在可能妨礙其進(jìn)行獨(dú)立客觀判斷關(guān)系的董事?！?，也就是說(shuō)，獨(dú)立董事對(duì)上市公司及全體股東負(fù)有誠(chéng)信與勤勉義務(wù)，要對(duì)公司決策等提出自己的獨(dú)立意見(jiàn)和建議，而不是“獨(dú)而不懂、懂而不獨(dú)”，更不是“既不獨(dú)、也不懂”。

而從實(shí)際情況來(lái)看，現(xiàn)在的上市公司獨(dú)立董事，很多都是聾 子的耳朵——擺設(shè)，沒(méi)有盡到獨(dú)立董事的職責(zé)。更多情況下，都是只拿錢(qián)、不管事，上市公司怎么說(shuō)，他們就怎么說(shuō)，甚至幫著吹。上市公司怎么做，他們就怎么做，還會(huì)添油加醋。結(jié)果，上市公司出現(xiàn)決策失誤，投資者受到巨大損失，他們的獨(dú)立董事薪酬一分不少。這樣的結(jié)果，顯然失去了設(shè)立獨(dú)立董事制度的意義和價(jià)值。

要知道，證監(jiān)會(huì)提出設(shè)立獨(dú)立董事制度的目的，就是要發(fā)揮獨(dú)立董事在上市公司治理、管理、決策、運(yùn)營(yíng)等方面的作用，特別是企業(yè)決策、企業(yè)財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)披露、企業(yè)經(jīng)營(yíng)情況分析等方面，獨(dú)立董事要發(fā)揮各自的專(zhuān)長(zhǎng)，提出不同的意見(jiàn)。為什么央企要安排其他企業(yè)退下來(lái)的高管擔(dān)任獨(dú)立董事，原因很簡(jiǎn)單，這些曾經(jīng)的央企高管熟悉央企情況，知道個(gè)中的彎彎繞，也容易發(fā)現(xiàn)企業(yè)在決策、運(yùn)行過(guò)程中的問(wèn)題，更知道國(guó)家的產(chǎn)業(yè)政策和相關(guān)法規(guī)等。其他一些企業(yè)在聘用獨(dú)立董事中，也都是各方面的專(zhuān)業(yè)人員，有的還是知名的經(jīng)濟(jì)專(zhuān)家、知名法律專(zhuān)業(yè)人士，也包括央企退下來(lái)的高管、一些專(zhuān)業(yè)部門(mén)的高官等。

關(guān)鍵是，這些被企業(yè)聘用的獨(dú)立董事，真正能夠承擔(dān)起獨(dú)董責(zé)任的，比例并不高，相當(dāng)一部分獨(dú)董都是“不獨(dú)不董”，或“獨(dú)而不董”，沒(méi)有很好地履行自己的獨(dú)立董事責(zé)任，對(duì)企業(yè)存在的問(wèn)題或假裝看不見(jiàn)，或蜻蜓點(diǎn)水地說(shuō)一說(shuō)，或壓根就不去管，其目的，就是拿一份獨(dú)立董事的薪酬。特別是那些行為一貫不太規(guī)范的企業(yè)，常常給予獨(dú)立董事的薪酬還非常的高，并以此把獨(dú)立董事當(dāng)作企業(yè)違法亂紀(jì)、弄虛作假、欺上瞞下的“擋箭牌”。

毫不客氣地說(shuō)，只要獨(dú)立董事能夠有一定的責(zé)任心，上市公司的很多問(wèn)題都能夠避免，特別是那些出現(xiàn)嚴(yán)重問(wèn)題的上市公司，更可以避免企業(yè)陷入困境?？墒?，上市公司的獨(dú)董們，真的出現(xiàn)了嚴(yán)重失職現(xiàn)象。康美藥業(yè)的5名獨(dú)立董事，就可以認(rèn)為是聾 子的耳朵，就必須讓其承擔(dān)連帶賠償責(zé)任。

現(xiàn)在，巨額賠償已經(jīng)與5名獨(dú)立董事緊緊聯(lián)系在了一起，如果獨(dú)立董事們沒(méi)有足夠的賠償能力，將有可能因此而給家庭帶來(lái)巨大的壓力。這就對(duì)所有上市公司的獨(dú)立董事發(fā)出警示，擔(dān)任獨(dú)立董事一職，可不只是享受權(quán)利，更應(yīng)承擔(dān)責(zé)任，要切切實(shí)實(shí)地履行好自己的職責(zé)。如果在康美藥業(yè)的5名獨(dú)立董事中，有1名獨(dú)立董事說(shuō)說(shuō)真話，做做“絆腳石”，或許就不會(huì)出現(xiàn)如此嚴(yán)重的問(wèn)題。就算企業(yè)強(qiáng)勢(shì)，非要出臺(tái)這樣的決策，非要弄虛作假，與獨(dú)立董事個(gè)人也不會(huì)任何關(guān)系，反而會(huì)成為一名敢說(shuō)真話的獨(dú)董。所以，康美藥業(yè)案件中，獨(dú)立董事承擔(dān)連帶賠償責(zé)任的處理，需要引起其他上市公司獨(dú)立董事的警覺(jué)，要充分考慮一下自己應(yīng)當(dāng)如何履行職責(zé)。如何擔(dān)負(fù)起獨(dú)立董事的責(zé)任才能在發(fā)生問(wèn)題時(shí)能夠免責(zé)。