最近你有沒(méi)有收到

來(lái)自銀行發(fā)送的提額短信

原來(lái)

近期多家銀行的零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品

購(gòu)買(mǎi)和贖回額度

都有不同幅度的提升

提額顯然已成為零錢(qián)理財(cái)服務(wù)的

攬客神器

那么大額快贖秒到賬靠譜嗎？

提額后零錢(qián)類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品

會(huì)否面臨流動(dòng)性危機(jī)？

來(lái)看《中國(guó)消費(fèi)者報(bào)》記者調(diào)查

01

流動(dòng)性高、利率超活期

各大銀行零錢(qián)理財(cái)受青睞

案例

“我最近在手機(jī)上購(gòu)買(mǎi)了5萬(wàn)元的零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品，七日年化收益率超過(guò)2.0%，都快趕上2年期定期存款的利率了?！北本┑耐跖扛嬖V《中國(guó)消費(fèi)者報(bào)》記者，以前擔(dān)心家里急用錢(qián)，她一般是留幾萬(wàn)塊在賬戶(hù)上趴著，可是現(xiàn)在活期存款利率只有0.2%，就這么放著太虧了。經(jīng)銀行理財(cái)經(jīng)理介紹，她一下就買(mǎi)了5萬(wàn)元。

“這5萬(wàn)元的零錢(qián)理財(cái)和放活期的效果幾乎一樣，都是隨用隨取，還能多領(lǐng)幾百元利息！”王女士說(shuō)。

流動(dòng)性高，利率遠(yuǎn)超活期存款

而且門(mén)檻較低(不少1分即可起購(gòu))

各大銀行推出的零錢(qián)類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品

深受用戶(hù)青睞

“申贖靈活兼顧收益和安全性，成為零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品越來(lái)越受投資者青睞的重要原因。”普益標(biāo)準(zhǔn)研究員楊怡表示，上半年以來(lái)零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品存續(xù)規(guī)模增長(zhǎng)較快，截至7月中旬，零錢(qián)理財(cái)類(lèi)產(chǎn)品的存續(xù)規(guī)模合計(jì)為81236萬(wàn)元，環(huán)比上漲13%。

新發(fā)零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品同樣增速明顯。據(jù)普益標(biāo)準(zhǔn)統(tǒng)計(jì)，7月份全市場(chǎng)共發(fā)行了59款零錢(qián)理財(cái)類(lèi)產(chǎn)品，較去年同期上漲883.33%。

02

提額成攬客神器

但快速贖回服務(wù)非法定義務(wù)

零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品，一般是指風(fēng)險(xiǎn)低、門(mén)檻低且申贖靈活的現(xiàn)金管理產(chǎn)品，如連接貨幣基金的余額寶、零錢(qián)通，銀行的各類(lèi)“寶寶”類(lèi)產(chǎn)品等。

出于嚴(yán)控流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)的考量，2021年5月，原銀保監(jiān)會(huì)、央行發(fā)布了《關(guān)于規(guī)范現(xiàn)金管理類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品管理有關(guān)事項(xiàng)的通知》，要求每只現(xiàn)金管理類(lèi)產(chǎn)品的快速贖回額度上限為1萬(wàn)元。

但急用錢(qián)時(shí)1萬(wàn)元往往不夠用。為了提升快速贖回額度，一些銀行嘗試著將一只零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品對(duì)接多只現(xiàn)金管理類(lèi)產(chǎn)品。

例如

交通銀行“活期富”產(chǎn)品，記者簽約了交銀活期通A一只產(chǎn)品，贖回額度就是每日1萬(wàn)元。但現(xiàn)在“活期富”可簽約鵬華添利寶貨幣等5只產(chǎn)品，全簽約的話(huà)，每日就可以快速贖回5萬(wàn)元。

記者調(diào)查發(fā)現(xiàn)

為搶占市場(chǎng)

通過(guò)產(chǎn)品組合提高快速申贖額度

成為今年以來(lái)零錢(qián)理財(cái)市場(chǎng)一大熱點(diǎn)

6月6日，民生銀行上線(xiàn)“民生天天寶”業(yè)務(wù)，新納入10只貨幣基金產(chǎn)品。此前一周，交通銀行宣布將“活期盈”產(chǎn)品單日最高快贖額度由此前的5萬(wàn)元提升至10萬(wàn)元。而早在4月同，中信銀行就在“零錢(qián)+”的基礎(chǔ)上推出了“活錢(qián)+”，提供大額快贖活錢(qián)管理服務(wù)，支持每日最高50萬(wàn)元實(shí)時(shí)贖回。

記者梳理發(fā)現(xiàn)，截至7月中旬，已有10余家銀行推出零錢(qián)組合服務(wù)，涉及國(guó)有銀行，股份銀行和城商行。部分銀行多項(xiàng)零錢(qián)產(chǎn)品組合后，累計(jì)最高可為客戶(hù)提供日快贖額度135萬(wàn)元。

提額雖然能滿(mǎn)足多數(shù)人的流動(dòng)性需求，但也會(huì)導(dǎo)致銀行的活期存款流失，而零錢(qián)理財(cái)2%左右的收益率也會(huì)讓銀行面臨負(fù)債成本壓力，在普益標(biāo)準(zhǔn)研究員何雨芮看來(lái)，雖然零錢(qián)類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品成為銀行吸引存款資金沉淀的重要利器，但同時(shí)實(shí)時(shí)贖回功能也會(huì)給機(jī)構(gòu)帶來(lái)不小的流動(dòng)性挑戰(zhàn)，尤其在出現(xiàn)突發(fā)事件擾動(dòng)時(shí)，若導(dǎo)致巨額贖回，將加劇流動(dòng)性風(fēng)險(xiǎn)。

記者注意到，這類(lèi)產(chǎn)品組合服務(wù)提供的快贖額度并非銀行的義務(wù)性額度。銀行在產(chǎn)品宣傳頁(yè)的風(fēng)險(xiǎn)提示中稱(chēng)，快速贖回服務(wù)非法定義務(wù)，依約可暫停。

03

購(gòu)買(mǎi)應(yīng)注意三點(diǎn)

謹(jǐn)慎選擇風(fēng)險(xiǎn)較高權(quán)益類(lèi)產(chǎn)品

目前，市場(chǎng)上六家國(guó)有銀行的零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品收益率約在1.9%～2.45%，股份制商業(yè)銀行在2%以上，部分產(chǎn)品高至2.7%左右。那么，面對(duì)市場(chǎng)上豐富的零錢(qián)理財(cái)產(chǎn)品，投資者該如何選擇？

業(yè)內(nèi)人士表示，從近期零錢(qián)理財(cái)?shù)钠呷漳昊找媛是闆r來(lái)看，投資者選購(gòu)此類(lèi)理財(cái)產(chǎn)品，首先要關(guān)注產(chǎn)品的收益率波動(dòng)情況。

其次，要關(guān)注各類(lèi)產(chǎn)品的流動(dòng)性，看單日快速贖回額度有多少，贖回后資金多久能到賬。以招行為例，“朝朝寶”無(wú)需贖回，可即時(shí)使用，類(lèi)似于余額寶，可用于日常消費(fèi)，但此前最高額度僅為5萬(wàn)，“日日寶”和“朝朝盈2號(hào)”則需要手動(dòng)贖回，資金次日才能到賬，但組合服務(wù)日最高上限分別為50萬(wàn)元與80萬(wàn)元。

再次，要關(guān)注產(chǎn)品的安全性。近期部分理財(cái)公司提出銀行理財(cái)要多元化發(fā)展，推出了一些風(fēng)險(xiǎn)較高的混合類(lèi)和權(quán)益類(lèi)產(chǎn)品，普通投資者應(yīng)當(dāng)持續(xù)關(guān)注產(chǎn)品投資方向和風(fēng)險(xiǎn)等級(jí)，結(jié)合自身的風(fēng)險(xiǎn)承受能力謹(jǐn)慎選擇。同時(shí)，可盡量選取財(cái)富管理能力相對(duì)較高的平臺(tái)，利用其專(zhuān)業(yè)優(yōu)勢(shì)，保障零錢(qián)理財(cái)?shù)陌踩浴?