中金所的股指期權(quán)合約標(biāo)的是指數(shù)，并非當(dāng)月股指期貨合約。例如滬深300股指期權(quán)合約，合約標(biāo)的是滬深300指數(shù)。上證50股指期權(quán)，合約標(biāo)的是上證50指數(shù)。

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期權(quán)的合約代碼是由交易代碼、合約月份、合約類型和行權(quán)價格組成的。交易代碼方面，“IO”是滬深300股指期權(quán)，“HO”是上證50股指期權(quán)。合約類型方面，“C”是看漲期權(quán)，“P”是看跌期權(quán)。IO2309-C-3800表示2023年9月到期的、標(biāo)的是滬深300指數(shù)、執(zhí)行價格為3800的看漲期權(quán)。

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股指期權(quán)新合約怎么產(chǎn)生的？

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交易所根據(jù)以下規(guī)則，確定下一交易日上市交易的期權(quán)合約：

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首先，當(dāng)月期權(quán)合約到期后，根據(jù)合約月份掛盤新的月份合約；

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其次，標(biāo)的指數(shù)發(fā)生變化，導(dǎo)致掛盤合約的行權(quán)價格未能覆蓋標(biāo)的指數(shù)上一交易日收盤價上下浮動10%對應(yīng)的價格范圍的，交易所依據(jù)行權(quán)價格間距，增掛新行權(quán)價格的合約。

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交易所有權(quán)根據(jù)市場情況掛盤新合約。

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股指期權(quán)的漲跌停板怎么生成的？

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股指期權(quán)的漲（跌）停板價格為上一交易日結(jié)算價加上（減去）上一交易日標(biāo)的指數(shù)收盤價的10%。

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值得注意的是，第一，如果期權(quán)跌停板價格的計算結(jié)果小于最小變動單位時，期權(quán)跌停板價格為最小變動價位。第二，看跌期權(quán)的價格不能高于行權(quán)價格。

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【例子】T-1日，滬深300指數(shù)收盤價位3790點(diǎn)。

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與期權(quán)的價格相比，期權(quán)的漲跌停板幅度較大，價格波動幅度遠(yuǎn)遠(yuǎn)不止10%。

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更多期權(quán)知識來源：財順期權(quán)