近些年有很多去銀行存款的老大爺老太太，莫名其妙地被“買”了保險，大部分是被銀行理財經(jīng)理或者保險公司駐銀行網(wǎng)點的銀保業(yè)務(wù)員給推薦了這么一類保險——年金保險附加萬能保險，其中的萬能保險（屬于終身壽險的一種）通常是一個類似基金性質(zhì)的賬戶，因此也稱為萬能賬戶，有些保險公司還專門包裝出來一個高大上的名字——“金賬戶”。

在2014年之前，“萬能險”曾經(jīng)是一個風(fēng)靡全行業(yè)的保險險種，以“萬能險無所不能”著稱（當(dāng)然這也是某些保險公司刻意歪曲概念）。萬能險本身的設(shè)計是以一個萬能賬戶為主險，以附加的消費型重大疾病保險、消費型意外傷害保險、消費型意外醫(yī)療費用報銷保險、消費型疾病住院費用報銷保險中的1個或多個組合起來，客戶所繳納的保費扣除一定比例的初始費用后進入萬能賬戶跟隨保險公司運營計息，其他附加消費型險種的保障成本（即附加險種的保費）均從主險賬戶價值中扣除。

但一般來說在保險行業(yè)，既能領(lǐng)錢又能保障即意味著領(lǐng)錢不會多保障也不高，“萬能”也就基本上等同于“萬不能”。同樣萬能險也符合這條規(guī)律，如果要保障高，附加各種保險的保費就會高，從主險賬戶中扣除的保障成本就高，賬戶價值就會快速消耗；如果想要收益，附加各險種的保額就必須降低，這樣各種附加險種的保障就會很低，萬一被保險人遇到嚴(yán)重意外或者遭遇重大疾病，賠付的理賠金就杯水車薪。

因此在2014年9月份，監(jiān)管全面叫停了萬能險，各家保險公司紛紛摒棄了這種產(chǎn)品設(shè)計，轉(zhuǎn)而把萬能賬戶作為年金險和少數(shù)增額終身壽險的一種附加險種，也就誕生了至今仍然非常流行的年金險+萬能賬戶的組合型保險險種。

但是在實際銷售過程中，有些保險公司在培訓(xùn)時刻意歪曲，更多的是大批保險公司專屬代理人為了完成考核或者自己賺取傭金，故意使用“這款保險收益高，日計息月復(fù)利，保底2.5%無上限，存取靈活”這種話術(shù)誤導(dǎo)客戶，讓客戶以為這種保險收益高而紛紛上當(dāng)。

1、萬能賬戶的收益計算方式確實是日計息月復(fù)利，但是萬能賬戶的公示的結(jié)算利率并不等同于每個月按照結(jié)算利率復(fù)利計息。舉個例子，一款萬能賬戶6月份的結(jié)算利率為4%，實際上當(dāng)月的月利率只有0.33%，（1+0.33%）的12次方是1.04，即為4%的年化利率；

2、只有賬戶價值才跟隨萬能賬戶計息，就是說不管你主險繳納了多少保費，都不會跟著萬能賬戶計算利息，只有主險返還的年金進入了萬能賬戶，返還的年金才會享受萬能賬戶的“高收益”；

3、萬能賬戶作為一個類似基金性質(zhì)的賬戶，本身是由保險公司或者保險公司所屬資管公司負(fù)責(zé)投資運行的，結(jié)算利率很難“無上限“，而且收益率會受到其投資水平影響，根據(jù)各家保險公司公布的萬能賬戶結(jié)算利率數(shù)據(jù)，目前結(jié)算利率達到5%的屈指可數(shù)，高于4.5%的達不到20%，大多數(shù)都在3%~4%之間，當(dāng)然隨著近期各大銀行降息，繼續(xù)走低的可能性較高；

4、自從保監(jiān)會2017年頒布134號文以后，快返型年金退出市場，所有新年金保險在第5個保單周年日前不得返還年金，想享受萬能賬戶的收益，大多數(shù)時候只能自己主動“追加”保費進入萬能賬戶，但大部分賬戶追加保費需要扣除“初始費用”，一般賬戶扣除比例1%~3%，就是說存進去10000元，進入賬戶的只有9700~9900，另外萬能賬戶一旦追加，自追加時間起5周年之內(nèi)支取賬戶價值還有支取費用（退保費用），所以遠(yuǎn)遠(yuǎn)算不上“存取靈活”。

保險行業(yè)話術(shù)之所以能夠誤導(dǎo)客戶，原因在于話術(shù)里每一句都是真話，但是基本上每句真話都是半句，另外半句更重要的話不說。這就是對萬能險/萬能賬戶話術(shù)的解析，希望讀者朋友們要么不買，買保險一定認(rèn)真看合同的“保險責(zé)任”和“免責(zé)條款”，不再因為這些話術(shù)“上當(dāng)”。

當(dāng)然，如果您手里有一款結(jié)算利率5%、不收初始費用和退保費用的“限定版”萬能賬戶，在這個整體投資利率下行的時間，能追加享受高利率就抓緊追加，多加珍惜！