期權(quán)行權(quán)日是指期權(quán)合約規(guī)定的可以行使期權(quán)權(quán)利的最后日期。對(duì)于歐式期權(quán)，只能在到期日當(dāng)天行使；而美式期權(quán)在到期日之前任何時(shí)候都可以行使，而50etf期權(quán)是歐式期權(quán)，行權(quán)日是在每個(gè)月上證50etf期權(quán)的行權(quán)日是到期月份的第四個(gè)星期三(在遇到節(jié)假日的情況下發(fā)生順延)。

以上素材來(lái)源于：財(cái)順期權(quán)~

期權(quán)行權(quán)日需要注意哪些風(fēng)險(xiǎn)？在期權(quán)行權(quán)日之前和行權(quán)日當(dāng)天，需要注意以下幾個(gè)風(fēng)險(xiǎn)：

1、在期權(quán)行權(quán)日之前和當(dāng)天，資產(chǎn)價(jià)格可能會(huì)出現(xiàn)劇烈波動(dòng)。這可能會(huì)對(duì)期權(quán)的價(jià)值產(chǎn)生重大影響，使得行使期權(quán)的決策更加復(fù)雜和風(fēng)險(xiǎn)加大。

2、隨著時(shí)間推移，期權(quán)的時(shí)間價(jià)值逐漸減少。因此，在行權(quán)日接近時(shí)，持有期權(quán)的時(shí)間價(jià)值會(huì)急劇衰減。這意味著買(mǎi)方可能需要在短時(shí)間內(nèi)決定是否行使期權(quán)，以充分利用其內(nèi)在價(jià)值。

3、當(dāng)考慮是否行使期權(quán)時(shí)，持有人有時(shí)可能過(guò)分關(guān)注當(dāng)前資產(chǎn)價(jià)格而忽略其他影響行權(quán)決策的因素（如市場(chǎng)預(yù)期、成本、利潤(rùn)等）。

值得注意的是，在到達(dá)行權(quán)日之前和當(dāng)天，市場(chǎng)上可用的買(mǎi)賣(mài)方可能出現(xiàn)流動(dòng)性不足的情況。這可能導(dǎo)致交易難度提高，成交價(jià)格出現(xiàn)偏差或無(wú)法及時(shí)平倉(cāng)，那么期權(quán)行權(quán)日波動(dòng)大嗎？

期權(quán)行權(quán)日是否有大幅波動(dòng)取決于多種因素，包括市場(chǎng)條件、行業(yè)特征和個(gè)體資產(chǎn)的情況等，期權(quán)市場(chǎng)的日內(nèi)波動(dòng)是可大可小的，不管是漲還是跌，只要行情震蕩的話波動(dòng)可以大到?jīng)]有上限，而波幅小的時(shí)候也基本可以忽略不計(jì)。

投資者在進(jìn)行期權(quán)交易時(shí)需要充分了解和評(píng)估這些因素，并采取相應(yīng)的風(fēng)險(xiǎn)管理措施，同時(shí)，投資者也需要注意交易成本、時(shí)間管理、資金管理和風(fēng)險(xiǎn)披露等方面的注意事項(xiàng)。