一、我的觀點

下周市場的節(jié)奏還是輪動的節(jié)奏，方向一個是以AI為核心的泛科技，另一個是以消費為主的超跌反彈方向。這兩個方向如能形成良性的交替向上，則市場就有望延續(xù)一波震蕩的波段反彈。

我多次講過，科技AI是今年的主線，因為在經(jīng)濟下行階段，資金聚焦的是政策支持與主題驅動，全球都在競爭這波人工智能的浪潮，國內的科技大佬對人工智能，是第四輪科技革命已經(jīng)是共識了。炒股永遠炒的是預期，今年你如果滿倉新能源，不配置科技AI，這算是不懂股市的。機構圈如果有任何一位基金經(jīng)理，不配置一些泛科技AI板塊的個股，那就是不合格的。

現(xiàn)在AI大票都很活躍，都在走趨勢，意味著是大資金的戰(zhàn)場。你看看科大訊飛、浪潮信息、中科曙光、工業(yè)富聯(lián)的走勢就知道了。這里面都是機構資金。就是基金經(jīng)理的手法。

那下周三個交易日，分析師還是會圍繞著科技AI、半導體、數(shù)字經(jīng)濟等去做布局。

1.先看看指數(shù)

上周連續(xù)反彈之后，目前無論是滬指還是創(chuàng)指，也都來到了壓力位附近，在周末無大的消息影響的情況下，下周一市場大概率會迎來一次沖高回落。接下來有端午節(jié)和ipo繼續(xù)加速，兩個回踩的因素，但第一次分歧還是偏向買點的。

2.在看看周末的消息面（這里不做重點）

①騰訊混元-6月19日騰訊將舉行騰訊云行業(yè)大模型及應用產(chǎn)品發(fā)布會，解構騰訊云AI算力性能優(yōu)勢（東華軟件、奧尼電子、博思軟件等）

②微軟概念-微軟市值超過2.6萬億美元，超2021年高點，創(chuàng)歷史新高，其投資者會議表示其Azure AI業(yè)務會最快達到100億美元并成長的業(yè)務（博彥科技、藍色光標、易點天下、海天瑞聲等）

③ERP-天風計算機：尋找中國的Glean，企業(yè)知識庫管理是大模型B端落地明確方向（鼎捷軟件、云賽智聯(lián)、漢得信息、致遠互聯(lián)、泛微網(wǎng)絡等）；

二、四大板塊及龍頭個股（注意這是觀察情緒使用）

1.AI：從指數(shù)看這里量價合理，所以不要輕易看空；硬件端要注意短炒的節(jié)奏上，像中際旭創(chuàng)這種，很明顯在加速，重倉的就要減倉；18羅漢里的兩個，你拿個底倉就行。光模塊這里回撤整理一下，還會上行。另一端光芯片我也是看好的。

周末熱議比較高的，光模塊的上游，材料和設備

①材料主要是薄膜鈮酸鋰，有望成為光模塊下一代技術材料的核心，龍頭是我之前挖的光庫科技，這里還有兩個，福晶科技和天通股份。

②設備，近期據(jù)光模塊產(chǎn)業(yè)反饋，全球光模塊訂單爆發(fā)后，頭部光模塊廠商斥巨資下單該設備卻仍然拿不到現(xiàn)貨，光模塊高精度貼片機已進入全面缺貨狀態(tài)，訂單已排到明年初。

觀察一下，易天股份（300812），看看資金認不認可邏輯
現(xiàn)價：22.5，市盈率負值，流通市值31億

核心看點：①子公司開發(fā)的光模塊微組裝設備-MicroASM AMX 全功能高精度貼片機獲得了中國航天科技集團、中航光電科技股份有限公司、西安微電子技術研究所等光模塊客戶認可；同時積極拓展了索爾思光電（華西股份參股）、西安澳威激光等光模塊客戶。

2.數(shù)字經(jīng)濟：恐高AI的，就繼續(xù)盯著這個板塊。數(shù)字經(jīng)濟的基礎就是數(shù)據(jù)要素與國資云，今年國內是要大力發(fā)展數(shù)字經(jīng)濟的，離不開這兩個分支。四大金剛，繼續(xù)走趨勢。

易華錄、太極股份、數(shù)字政通、深桑達A。

3.半導體補漲預期：存儲和芯片。存儲這邊也是看好，繼續(xù)看好，底層邏輯不變，水上水下策略。現(xiàn)在的市場不可能有持續(xù)性。這些觀點來來回回說了好多遍了。

存儲消息面上，由于AI半導體需求增加，存儲龍頭之一的SK海力士正在擴建HBM產(chǎn)線，計劃將HBM產(chǎn)能翻倍

這里材料涉及的是，雅克科技

4.超跌輪動類：新能源、復蘇鏈、醫(yī)藥等，隨著指數(shù)反彈，超跌板塊輪動反彈，理論上越往后選擇越少，策略還是反彈就減，反彈就往主線調。