上次小編給你說了CFA一級(jí)衍生品的一些基礎(chǔ)知識(shí)，但是在CFA一級(jí)衍生品中的定價(jià)估值是比較難的，需要掌握的知識(shí)中包含了一些數(shù)學(xué)的知識(shí)，那你這部分學(xué)習(xí)的怎么樣呢？小編給你說說！

遠(yuǎn)期合約的定價(jià)與估值沒有Carrying cost和 Carrying benefit

FP定完之后時(shí)Fixed了，不會(huì)發(fā)生改變，估值在t=0時(shí)為0,接下來開始波動(dòng)，T=0時(shí)間定價(jià)： FP= SO x (l+rf)T ? ?Vlong=St-FP/(l+Rf)T-t

遠(yuǎn)期合約的定價(jià)與估值:有 Carrying cost和 Carrying benefit

FP = (SO -PVBO + PVCO) x (l+rf)T

Vlong = St -PVBt - FP/(l+Rf)T-t

衍生品定價(jià)估值期貨合約和遠(yuǎn)期合約定價(jià)的區(qū)別:

期貨價(jià)格和利率正相關(guān)的時(shí)候Prefer期貨合約

Option定價(jià)：二叉樹模型——基于風(fēng)險(xiǎn)中性概率，真實(shí)概率不會(huì)影響期權(quán)定價(jià)；二叉樹定價(jià)的原理

互換合約的定價(jià)

定價(jià)定的是c

求估值時(shí)，求的是Net Cash Flow

這就是這一部分知識(shí)的重點(diǎn)，不知道你準(zhǔn)備的怎么樣呢？如果你在備考這一科目，這邊有CFA筆記框架，有需要的可以獲??！

在備考CFA考試是一級(jí)困難的事情，這邊有CFA備考課程，小編給你說說CFA一級(jí)課程！

CFA一級(jí)考試是基礎(chǔ)，只有打好基礎(chǔ)才能面對(duì)后面的CFA二三級(jí)考試，在備考的時(shí)候CFA一級(jí)基礎(chǔ)知識(shí)要學(xué)好，小編給你推薦一下CFA一級(jí)沖刺私播課程！

1.串講復(fù)習(xí)（Review），梳理科目知識(shí)框架和重難點(diǎn)，幫助你更好的理解、掌握重點(diǎn)，提高學(xué)習(xí)效率。

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