頗為震撼。

投資界-解碼LP獲悉，日前，第三屆“一帶一路”國(guó)際合作高峰論壇在北京開幕，會(huì)上宣布支持高質(zhì)量共建“一帶一路”的八項(xiàng)行動(dòng)，其中引發(fā)VC/PE圈關(guān)注的是——

絲路基金將新增資金800億元人民幣，以市場(chǎng)化、商業(yè)化方式支持共建“一帶一路”項(xiàng)目。

如此體量的國(guó)家級(jí)基金，并不多見。

成立9年

千億國(guó)家級(jí)基金崛起

這要從2014年說(shuō)起。

在當(dāng)年的APEC工商領(lǐng)導(dǎo)人峰會(huì)上，中國(guó)提出將成立絲路基金，為“一帶一路”沿線國(guó)基礎(chǔ)設(shè)施建設(shè)、資源開發(fā)、產(chǎn)業(yè)合作等有關(guān)項(xiàng)目提供投融資支持，注冊(cè)資本400億美元。2017年，絲路基金獲得1000億元人民幣增資，成為一支雙幣種基金。如今加上本次增資的800億元，絲路基金總規(guī)模將超過(guò)4000億元。

身后股東陣容豪華——外匯儲(chǔ)備、中國(guó)投資有限責(zé)任公司、中國(guó)進(jìn)出口銀行、國(guó)家開發(fā)銀行分別持股65%、15%、15%和5%。其中，除了中國(guó)進(jìn)出口銀行，其它三位股東均通過(guò)其投資平臺(tái)出資，包括外匯儲(chǔ)備旗下的梧桐樹投資平臺(tái)有限責(zé)任公司、中國(guó)投資有限責(zé)任公司旗下的賽里斯投資有限責(zé)任公司和國(guó)家開發(fā)銀行旗下的國(guó)開金融有限責(zé)任公司。

絲路基金之下，多個(gè)專項(xiàng)基金成立起來(lái)。如2015年，絲路基金出資20億美元，設(shè)立了首個(gè)專項(xiàng)基金——中哈產(chǎn)能合作基金，重點(diǎn)投資中哈產(chǎn)能合作及相關(guān)領(lǐng)域的項(xiàng)目投資；2018年，絲路基金又與歐洲投資基金聯(lián)合發(fā)起成立中歐共同投資基金，首期規(guī)模5億歐元，投向交通、節(jié)能、信息通信、工業(yè)產(chǎn)能和生命健康等行業(yè)。

成立至今，絲路基金已簽約了至少75個(gè)項(xiàng)目，主要投向基礎(chǔ)設(shè)施、資源開發(fā)、綠色轉(zhuǎn)型等領(lǐng)域，覆蓋地區(qū)從亞洲、歐洲延伸到拉美、非洲，規(guī)模龐大。

其中不乏一些我們熟知的項(xiàng)目：2021年，儲(chǔ)能系統(tǒng)龍頭海博思創(chuàng)完成Pre-IPO融資，絲路基金攜云和資本、北京海淀國(guó)資委、清控銀杏、蔚來(lái)資本、華能資本等國(guó)資或市場(chǎng)化機(jī)構(gòu)共同出資，其估值達(dá)到63億元，成為當(dāng)時(shí)為數(shù)不多的儲(chǔ)能獨(dú)角獸。這家公司在2011年由海歸博士張劍輝成立，今年6月向科創(chuàng)板遞交了招股書。

值得一提的是，項(xiàng)目中的大多數(shù)投資期限約7-10年，有些達(dá)到15年甚至更久。另一方面，在目前已經(jīng)超過(guò)220億美元的承諾投資金額中，超過(guò)70%的承諾投資額為股權(quán)投資。從這個(gè)角度來(lái)看，絲路基金無(wú)異于一支中長(zhǎng)期私募股權(quán)投資基金。

投資人組團(tuán)來(lái)了

一路走來(lái)，絲路基金與不少頭部投資機(jī)構(gòu)展開了合作，比如與KKR、Blackstone、EQT等建立了合作平臺(tái)，對(duì)此類基金的投資總計(jì)接近40億美元，獲得的直投項(xiàng)目機(jī)會(huì)高達(dá)90億美元，已落地約28億美元。

與此同時(shí)，VC/PE們也紛紛趕來(lái)了。

先是地方性“絲路基金”相繼出世。2016年，由廣東省財(cái)政、中國(guó)工商銀行、中國(guó)銀行、交通銀行出資，廣東粵財(cái)控股旗下的粵財(cái)基金擔(dān)任GP的廣東絲路基金成立，首期規(guī)模200億元。盡管該基金已在今年4月注銷，但作為首支地方性絲路基金，仍然意義重大。

而在江蘇，南京銀行、江蘇沿海集團(tuán)和江蘇高投集團(tuán)出資毅達(dá)資本，成立了一帶一路（江蘇）沿海開發(fā)投資基金，首期規(guī)模200億元；還有河南，省財(cái)政廳與郵儲(chǔ)銀行河南省分行合作設(shè)立了一支 “郵銀豫資一帶一路（河南）發(fā)展基金”，由中郵資本管理，規(guī)模100億……不勝枚舉。

也有PE主動(dòng)發(fā)起絲路產(chǎn)業(yè)基金。例如2020年，光大控股發(fā)起一支光大一帶一路綠色股權(quán)投資基金，目標(biāo)總規(guī)模100億元，聚焦“一帶一路”沿線國(guó)家和地區(qū)的綠色生活等領(lǐng)域。

眼下，中東財(cái)團(tuán)正排隊(duì)來(lái)中國(guó)設(shè)立辦公室。

其中引發(fā)轟動(dòng)的是不久前首次正式亮相的穆巴達(dá)拉中國(guó)辦公室。該辦公室坐落于朝陽(yáng)區(qū)正大中心北塔，處于北京CBD核心區(qū)域。目前穆巴達(dá)拉駐北京的團(tuán)隊(duì)約10人，負(fù)責(zé)中國(guó)的直接投資和基金投資。

“聽說(shuō)中東多個(gè)主權(quán)基金都要來(lái)中國(guó)設(shè)Office。”近來(lái)一段時(shí)間，這樣的傳聞在一級(jí)市場(chǎng)密集流傳起來(lái)。隨著“一帶一路”倡議在中東地區(qū)穩(wěn)步推進(jìn)，越來(lái)越多的中東主權(quán)財(cái)富基金的身影出現(xiàn)在國(guó)內(nèi)。

還有很多意想不到的機(jī)遇。正如深創(chuàng)投研究中心曾專門分析，創(chuàng)投機(jī)構(gòu)可以依托央企在“一帶一路”國(guó)家發(fā)現(xiàn)產(chǎn)業(yè)鏈條上的投資機(jī)會(huì)。千古悠悠，新世界的大門正在打開。