撰文 |?翟子瑤
編輯 |?楊博丞
題圖 | IC Photo

2021是魔幻的一年。

這一年的消費市場是機會與泡沫并存的一年，在國家政策、資本投資方向、用戶消費習(xí)慣等因素影響下，我們看到新消費品牌涌現(xiàn)破圈，也看到了傳統(tǒng)企業(yè)在疫情影響下遭遇重創(chuàng)。

在我們的生活中，各種消費品牌伴隨左右，但這其中始終離不開衣食住行這四大類。可以說，2021年的消費市場喜憂參半，而衣食住行的品牌發(fā)展起伏中，有用戶消費習(xí)慣的變化，有資本與市場的傾斜與調(diào)整，但真正符合用戶需求的產(chǎn)品才會在資本與市場中擁有一席之地。

衣：國潮品牌受Z時代追捧

2021年7月21日，鴻星爾克向遭遇暴雨的河南鄭州捐贈了5000萬物資登上熱搜，而被網(wǎng)友發(fā)現(xiàn)鴻星爾克的年凈利潤為負(fù)。隨即引發(fā)了一場線上線下瘋狂購買鴻星爾克的狂歡。

支持國貨、沖動消費成為年輕人的消費特點。而在服裝品牌中，新興的符合年輕人消費特點的品牌成功破圈，傳統(tǒng)品牌在轉(zhuǎn)型中迎合了消費需求，也有傳統(tǒng)品牌因轉(zhuǎn)型失敗被后浪拍在了沙灘上。

Bosie作為一家以“無性別”服裝特色的潮牌，用戶畫像定位于95后、00后的Z時代群體，本質(zhì)上是要兼顧了快時尚品牌的大眾化價格和設(shè)計師潮牌的原創(chuàng)調(diào)性。

在價格上，Bosie也得和快時尚品牌一樣，能讓三五線城市的年輕人也能消費得起。從Bosie線上店鋪看，銷量較高的產(chǎn)品價格主要集中在100-400元之間。其創(chuàng)始人創(chuàng)始人劉光耀認(rèn)為，“無性別”既符合當(dāng)下年輕人審美，又能建立起消費者對品牌的聯(lián)想。

創(chuàng)享投資消費負(fù)責(zé)人潘子豪認(rèn)為，95后、00后的Z時代人群消費能力增強，這是當(dāng)今新品牌做好基礎(chǔ)盤的底層邏輯?！皬暮暧^經(jīng)濟(jì)來看，疫情后市場多少有些乏力，但頭部品牌往上走的勢能還是保持住了，從這點來看，增長空間仍然是存在的。”潘子豪談道。

安踏作為一家傳統(tǒng)體育品牌，在堅持性價比的同時，也同樣考慮到了中高端人群。2009年安踏收購擁有百年歷史的意大利運動品牌FILA在中國的業(yè)務(wù)，從而提升了品牌本身的溢價能力，也迎合了年輕人對于潮酷風(fēng)格的追求。

正如清流資本合伙人劉博所說，“國潮其實現(xiàn)在看起來已經(jīng)可以等于‘新消費品牌’本身，大部分品牌都會打著國潮的標(biāo)簽，所以我對國潮的理解就是服務(wù)中國年輕人的所有品牌，已經(jīng)不是什么很特別的定位了，但在這其中還是有打法上的不同?！?/p>

劉博覺得，我們比較喜歡對用戶定位清晰的品牌，而不僅僅是簡單的城市、年齡、性別，而是在場景和畫像上再深入一些，有服務(wù)好具體人的產(chǎn)品能力，比能讓面目模糊的用戶群體買單更重要，具體人會讓品牌路徑更清晰。

食：速食與小吃品牌受歡迎

疫情影響下，直播帶貨成風(fēng)口，改變了用戶的消費方式，從而帶火了自熱火鍋/米飯以及速食粉面等食品品類。線下餐飲因價格以及用戶用餐習(xí)慣的改變等因素遭遇重創(chuàng)。海底撈宣布年前關(guān)停300家門店，茶顏悅色因關(guān)店降薪上熱搜，輕食餐廳新元素宣布破產(chǎn)清算……

疫情影響下，用戶消費方式的改變，線下餐飲店不斷遭遇打擊。

在潘子豪看來，火鍋本身是餐飲賽道李最大的細(xì)分領(lǐng)域，而且容易標(biāo)準(zhǔn)化，單店模型好，市場上又有可對標(biāo)的上市企業(yè)在，更好看懂。而市上市龍頭表現(xiàn)也相對低迷，大家肯定希望看到新玩家成長去吃掉更多市場。這幾年各地都有優(yōu)秀的火鍋企業(yè)在低調(diào)成長，知識伴隨著這波浪潮開始資本化被更多人了解到而已。

另一方面，小吃快餐類在今年的融資圈有大幅上漲。第一財經(jīng)商業(yè)數(shù)據(jù)中心數(shù)據(jù)顯示：2021年，中式快餐領(lǐng)域發(fā)生的融資事件中，2/3的融資事件由粉面貢獻(xiàn)。而在資本熱度排名第二的小吃賽道，鹵味、燒烤炸串相關(guān)融資事件加總，更是占據(jù)該賽道融資總數(shù)的九成?？Х取⒉栾?、烘焙甜品的資本熱度，也均在正餐之上。

潘子豪分析稱，面類小吃的核心在于容易標(biāo)準(zhǔn)化，而且在和府撈面、遇見小面這樣的成功標(biāo)的在，市場大，做的人也就多了。

“我們在餐飲市場也有自己的布局，初步總結(jié)下來發(fā)現(xiàn)，門檻越低，做起來越難，餐飲企業(yè)想要走向上市還是有難度的，對于財務(wù)投資機構(gòu)來說最好專注在大賽道的細(xì)分頭部選手上，小賽道可以找一些有差異化產(chǎn)品的標(biāo)的，看是否存在并購的機會。對于今年年初一窩蜂投進(jìn)去，把單店估值抬到一億以上顯然是不可取的，最后只會拔苗助長?！迸俗雍勒f。

咖啡茶飲方面，新興的咖啡品牌迅速崛起。消費界發(fā)布的《2021中國咖啡行業(yè)發(fā)展白皮書》顯示，中國一二線城市咖啡的滲透率已達(dá)67%，人均咖啡消費量已接近日、美、韓等成熟咖啡市場水平。

“投資人喊了很多年的中國咖啡市場終于到來了，大家都應(yīng)該感謝瑞幸。用便宜的消費教育了這么多消費者”，潘子豪調(diào)侃道。

在潘子豪看來，“目前咖啡市場并不能超越茶市場，文化差異大家應(yīng)該還是要尊重的。創(chuàng)享投資在咖啡賽道也有布局，但會跟茶飲賽道做對標(biāo)?！?/p>

?。洪L租公寓頻繁爆雷，學(xué)區(qū)房不“香”了

騰訊房產(chǎn)近日發(fā)布未來5年有購房需求的用戶群集中在80后、90后、00后三個年齡層，但學(xué)區(qū)房跌落神壇，更多家長明確表示不再考慮學(xué)區(qū)房。

2021年7月6日，北京西城區(qū)房管局重申，嚴(yán)禁炒作學(xué)區(qū)房，各房地產(chǎn)經(jīng)紀(jì)機構(gòu)不得以學(xué)區(qū)房為賣點發(fā)布房源、不接受價格明顯高于市場價格的委托、不得參與炒作學(xué)區(qū)房的任何活動。

8月25日，北京正式召開了“教育‘雙減’工作新聞發(fā)布會”。在會議上，北京正式披露了即將實行的“ 教師輪崗制度 ”的所有細(xì)節(jié)。公辦學(xué)校的在編在崗教師， 凡距離退休時間超過5年的，且在同一所學(xué)校連續(xù)工作6年及以上的老師，原則上都要進(jìn)行交流輪崗。所有距離退休時間超過5年的，且在同一所學(xué)校任職滿6年的公辦學(xué)校正、副校長，原則上都要進(jìn)行交流輪崗。

住在北京大興區(qū)的一位家長表示，這對于他家的孩子來講是一大福利，彌補了自己沒有住在海淀也可以擁有海淀師資的待遇。

房價方面，有不愿透露姓名的投資人表示，仍然不會有明顯的降價趨勢。

而在長租公寓方面，有的租戶因為長租公寓爆雷，瞬間居無定所。也有年輕人因為租房以及工作原因在逃離一線城市。

從2020年到2021年，蛋殼、青客、巢客、嵐越、我愛我家、貝殼等長租公寓平臺接連發(fā)生爆雷、跑路以及資金出現(xiàn)問題的事件。長租公寓爆雷不僅導(dǎo)致大量租客無法得到平臺曾經(jīng)承諾的服務(wù)，甚至還面臨已付房租或身負(fù)貸款卻無房可住的情況，而房東也面臨收不到租金、房屋也無法收回等問題。同為受害者的部分租客與房東之間還因為房屋租賃的問題產(chǎn)生爭執(zhí)，甚至出現(xiàn)過激行為。

部分企業(yè)通過“長租短付”的方式，得到大量租金沉淀，并將這些資金用于競價圈房、非理性擴張。這些違法違規(guī)行為導(dǎo)致沉淀資金被快速消耗，最終造成資金鏈斷裂，企業(yè)爆雷、負(fù)責(zé)人跑路失聯(lián)。

廣東省公寓管理協(xié)會會長劉昕認(rèn)為，長租公寓爆雷的根源是長租短付，第一是行業(yè)不規(guī)范；第二是融資成本高；第三確實有一部分企業(yè)是故意騙錢，是看到了行業(yè)有空子可以鉆。之前“跑路”的公司基本成立沒有超過三年的，很多都是2019年底成立，2020年初開始布局，等到7、8月大學(xué)生租房旺季招租，然后9月跑路，基本具有這樣的特點。

北京市住房和城鄉(xiāng)建設(shè)委員會等五部門發(fā)布《關(guān)于規(guī)范本市住房租賃企業(yè)經(jīng)營活動的通知》。針對市場關(guān)切的“資金池”“長收短付”“租金貸”等問題均作出規(guī)定。

北京此番新政指出，住房租賃企業(yè)向承租人預(yù)收的租金數(shù)額原則上不得超過3個月租金，收、付租金的周期應(yīng)當(dāng)匹配。

此外，租賃企業(yè)收取的押金應(yīng)當(dāng)通過北京房地產(chǎn)中介行業(yè)協(xié)會建立的專用賬戶托管，收取的押金數(shù)額不得超過1個月租金。同時，承租人向金融機構(gòu)申請的“租金貸”資金不能被撥付給住房租賃企業(yè)等。

中原地產(chǎn)首席分析師張大偉指出，沒有資金池，沒有租期錯配將大大降低長租公寓暴雷的可能性，如果政策嚴(yán)格執(zhí)行，長租公寓行業(yè)或?qū)⒊霈F(xiàn)顛覆性變化。

行：新能源汽車成出行新星

新能源汽車無疑是2021年的購車“新星”，各大廠也紛紛布局新能源汽車。

目前，各地區(qū)出臺相應(yīng)法規(guī) 鼓勵新能源汽車的推廣，而燃油車相關(guān)政策更新較少，去年各省市的購車補貼政策大部分沒有延續(xù)。尤其是北上廣深四大一線城市，受燃油車限購、限行等政策影響，新能源車置換熱度高于其他城市。

據(jù)乘聯(lián)會數(shù)據(jù)顯示，2021年1月-11月，我國新能源車批發(fā)銷量達(dá)280.7萬輛，同比增長190.7%，全年破300萬已成定局。2021年12月，小鵬汽車、理想汽車、蔚來和哪吒汽車四家造車新勢力單月交付量突破萬輛，越來越多的傳統(tǒng)車企在新能源汽車領(lǐng)域積極布局，為產(chǎn)生更多的新能源汽車正積分奠定基礎(chǔ)。

可以說，汽車新能源化發(fā)展已進(jìn)入不可逆的快車道，全球汽車發(fā)展的主要方向逐漸轉(zhuǎn)變?yōu)樾履茉椿?，中國新能源汽車也真正進(jìn)入市場化競爭階段。

2021年10月26日，國務(wù)院印發(fā)《2030 年前碳達(dá)峰行動方案》里就明確，應(yīng)大力推廣新能源汽車，逐步降低傳統(tǒng)燃油汽車在新車產(chǎn)銷和汽車保有量中的占比，推動城市公共服務(wù)車輛電動化替代，推廣電力、 氫燃料、液化天然氣動力重型貨運車輛。到 2030 年，當(dāng)年新增新能源、清潔能源動力的交通工具比例達(dá)到40%左右。

《景順長城新能源車洞察報告》總結(jié)了八大關(guān)鍵詞，即電動化方向的充電更快速、續(xù)航更持久、駕駛更安全、價格更便宜，以及智能化方向的感知更精確、決策更智能、執(zhí)行更快捷、應(yīng)用更豐富。

景順長城研究部研究員曾英捷表示，2022年汽車電動化方向的投資機會將圍繞兩大主線：一是聚焦供給側(cè)，鋰電材料產(chǎn)業(yè)鏈保障供應(yīng)仍是必修課，銅箔、PVDF存在缺口，隔膜、鋰緊平衡，IGBT供需維持緊張；二是聚焦新技術(shù)、新方向，行業(yè)機會將從β轉(zhuǎn)向新技術(shù)、新方向的α。

未來，汽車電動化產(chǎn)業(yè)長期方向?qū)⒕劢乖龃罄m(xù)航、快速充電、更加安全、更加便宜，新技術(shù)包括4680電池、刀片軟包、CTP/CTC、800V高電壓、先進(jìn)熱管理等，材料創(chuàng)新、結(jié)構(gòu)創(chuàng)新、智能制造將共同推動電動平民化。