作者 | 八月

編輯 | 肇瑞

9月14日，《財(cái)富質(zhì)點(diǎn)》自深交所獲悉，江蘇東方盛虹股份有限公司（簡(jiǎn)稱“東方盛虹”）面向?qū)I(yè)投資者公開發(fā)行綠色科技創(chuàng)新公司債券，并提交募集說明書。本次承銷商為東吳證券，發(fā)行債券規(guī)模不超過30億元，債券期限不超過3年。

當(dāng)前，東方盛虹本次債券項(xiàng)目狀態(tài)為提交注冊(cè)，受理日期為2022年6月1日，更新日期為9月9日。

上述債券擬上市交易場(chǎng)所為深圳證券交易所，本次債券募集資金扣除發(fā)行費(fèi)用后，不低于70%擬用于“江蘇芮邦科技有限公司年產(chǎn)25萬噸再生差別化和功能性滌綸長(zhǎng)絲及配套加彈項(xiàng)目”、“江蘇芮邦科技有限公司二期年產(chǎn)25萬噸再生差別化和功能性滌綸長(zhǎng)絲及配套加彈項(xiàng)目”等綠色項(xiàng)目建設(shè)、運(yùn)營(yíng)、收購或償還綠色項(xiàng)目貸款等，剩余募集資金用于綠色產(chǎn)業(yè)領(lǐng)域的業(yè)務(wù)發(fā)展。最終募集資金用途以證監(jiān)會(huì)、交易所等監(jiān)管部門審批要求為準(zhǔn)。

本次債券發(fā)行上市前，公司2021年12月31日凈資產(chǎn)為294.08億元（2021年12月31日合并財(cái)務(wù)報(bào)表中的所有者權(quán)益合計(jì)），合并口徑資產(chǎn)負(fù)債率為77.72%，母公司口徑資產(chǎn)負(fù)債率為35.74%；發(fā)行人最近三個(gè)會(huì)計(jì)年度實(shí)現(xiàn)的年均可分配利潤(rùn)為25.91億元（2019年度、2020年度和2021年度實(shí)現(xiàn)的歸屬于母公司所有者的凈利潤(rùn)24.63億元、7.67億元和45.44億元的平均值），預(yù)計(jì)不少于本次債券一年利息的1倍。

截至2022年3月31日，發(fā)行人合并口徑下資產(chǎn)總額1,427.19億元，負(fù)債總額1,147.50億元，所有者權(quán)益合計(jì)279.69億元。

2022年1-3月，發(fā)行人營(yíng)業(yè)收入137.73億元，凈利潤(rùn)6.86億元，經(jīng)營(yíng)活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為4.94億元，投資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為-110.44億元，籌資活動(dòng)產(chǎn)生的現(xiàn)金流量?jī)纛~為108.04億元。

截至2022年3月末，發(fā)行人流動(dòng)比率為0.69，速動(dòng)比率為0.53，資產(chǎn)負(fù)債率為80.40%。

評(píng)級(jí)機(jī)構(gòu)聯(lián)合資信評(píng)估股份有限公司評(píng)定發(fā)行人的主體信用等級(jí)為AA+，評(píng)定本次債券的信用等級(jí)為AA+，說明發(fā)行人償還債務(wù)的能力很強(qiáng)，受不利經(jīng)濟(jì)環(huán)境的影響較小，違約概率很低。

募集說明書提示，報(bào)告期內(nèi)發(fā)行人煉化、化纖、新能源、新材料產(chǎn)業(yè)在建及投產(chǎn)項(xiàng)目較多，固定資產(chǎn)、在建項(xiàng)目及其他非流動(dòng)資產(chǎn)余額較大，占比較高，相應(yīng)公司目前及未來固定資產(chǎn)折舊金額較大，如未來產(chǎn)能無法實(shí)現(xiàn)預(yù)期效益，將對(duì)發(fā)行人盈利能力造成一定影響。

東方盛虹最早于2000年上市，最初主營(yíng)業(yè)務(wù)為化學(xué)纖維、棉織品、商業(yè)房等。2017年，公司收購國望高科100%股權(quán)，交易完成后，公司控股股東從江蘇吳江絲綢集團(tuán)變更為盛虹科技，實(shí)際控制人從吳江區(qū)國資辦變更為繆漢根、朱紅梅夫婦，主營(yíng)業(yè)務(wù)也隨之變更為民用滌綸長(zhǎng)絲、熱電相關(guān)。

東方盛虹控股股東為江蘇盛虹科技股份有限公司（簡(jiǎn)稱“盛虹科技”），背后為盛虹集團(tuán)。盛虹集團(tuán)于1992年創(chuàng)立于蘇州盛澤。官網(wǎng)顯示，集團(tuán)始終專注實(shí)體經(jīng)濟(jì)發(fā)展，在已形成“煉化、聚酯、新材料”全產(chǎn)業(yè)鏈一體化布局的基礎(chǔ)上，正在加速向新能源、新材料高新技術(shù)產(chǎn)業(yè)集團(tuán)邁進(jìn)。集團(tuán)擁有東方盛虹一家上市公司，實(shí)體公司超30家，員工4萬余人，下轄蘇州、連云港、宿遷三大產(chǎn)業(yè)基地。

2021年，盛虹集團(tuán)位列“世界500強(qiáng)”第311位、“中國企業(yè)500強(qiáng)”第89位、“中國民營(yíng)企業(yè)500強(qiáng)”第19位、“中國民營(yíng)制造業(yè)500強(qiáng)”第12位。

近年來，東方盛虹快速成長(zhǎng)。

2021年，東方盛虹實(shí)現(xiàn)營(yíng)業(yè)收入517.22億元，相比2020年調(diào)整后的營(yíng)收增長(zhǎng)53.48%；歸屬于上市公司股東的凈利潤(rùn)為45.44億元，相比2020年調(diào)整后凈利潤(rùn)增長(zhǎng)492.66%。

旺盛的資金需求之下，東方盛虹亦尋求關(guān)聯(lián)方融資。

今年7月，東方盛虹發(fā)布公告稱，公司于7月26日與盛虹（蘇州）集團(tuán)有限公司（簡(jiǎn)稱“盛虹蘇州”）、江蘇盛虹科技股份有限公司（簡(jiǎn)稱“盛虹科技”）簽訂借款協(xié)議，向兩方合計(jì)申請(qǐng)總額度不超過30億元人民幣的借款，借款期限為三年。

東方盛虹稱，盛虹科技、盛虹蘇州同意為公司提供借款，體現(xiàn)了控股股東及關(guān)聯(lián)方對(duì)公司業(yè)務(wù)發(fā)展的支持，有利于公司拓寬信用資金的來源，提高資金的管理效率。

截至2021年12月31日，盛虹科技經(jīng)審計(jì)的資產(chǎn)總額1365.20億元，凈資產(chǎn)314.05億元，2021年度營(yíng)業(yè)收入750.82億元，凈利潤(rùn)49.38億元。