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《金證研》北方資本中心 牟西/作者 惜海/風(fēng)控

回溯歷史，1958年，上海市建筑工程局與建筑工程部華東工程管理總局合并，建立了上海市建筑施工技術(shù)研究所，經(jīng)過60多年的發(fā)展，成為如今的上海建科集團股份有限公司（以下簡稱“上海建科”）。作為行業(yè)內(nèi)產(chǎn)值規(guī)模最大的工程監(jiān)理服務(wù)企業(yè)之一，上海建科擬沖擊資本市場。

觀其背后，2019-2020年，上海建科的研發(fā)投入占比低于同行均值，且核心專利出現(xiàn)駁回及失效的情況。除此之外，2019年年末，上海建科參股子公司的資產(chǎn)負債率達94.8%，負債總額超億元，2020年，該參股子公司申請破產(chǎn)。而湊巧的是，2018年之前，該參股公司曾為上海建科的并表子公司。而對于上海建坤償債壓力高企的情形，上海建科是否早已知曉？此外，上海建科及其子公司頻頻被行政處罰，其中還現(xiàn)人員傷亡事故，其內(nèi)部控制或遭拷問。

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一、多項核心技術(shù)專利失效，且核心技術(shù)專利申請曾遭駁回

惟進取也，故日新。研發(fā)創(chuàng)新能力是企業(yè)發(fā)展的動力。然而，上海建科的研發(fā)投入占比低于同行均值。

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1.1 2019-2020年，研發(fā)投入占比低于同行均值

據(jù)上海建科簽署于2021年12月20日的首次公開發(fā)行股票招股說明書（以下簡稱“招股書”），2018-2020年及2021年1-6月，上海建科研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為6.5%、6.04%、6.6%、6.04%。

并且，上海建科選擇的同行業(yè)可比公司共八家，分別為中達安股份有限公司（以下簡稱“中達安”）、合誠工程咨詢集團股份有限公司（以下簡稱“合誠股份”）、深圳市建筑科學(xué)研究院股份有限公司（以下簡稱“建科院”）、甘肅工程咨詢集團股份有限公司（以下簡稱“甘咨詢”）、中國建材檢驗認(rèn)證集團股份有限公司（以下簡稱“國檢集團”）、蘇州市建筑科學(xué)研究院集團股份有限公司（以下簡稱“建研院”）、華測檢測認(rèn)證集團股份有限公司（以下簡稱“華測檢測”）、蘇州電器科學(xué)研究院股份有限公司（以下簡稱“電科院”）。

據(jù)中達安2020-2021年年報，2018-2020年，中達安研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為5.4%、6.49%、8.2%。

據(jù)合誠股份2018-2020年年報，2018-2020年，合誠股份研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為3.88%、3.68%、3.6%。

據(jù)建科院2020-2021年年報，2018-2020年，建科院研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為9.11%、9.22%、8.78%。

據(jù)甘咨詢2019-2021年年報，2018-2020年，甘咨詢研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為0.78%、1.55%、1.23%。

據(jù)國檢集團2018-2020年年報，2018-2020年，國檢集團研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為7.91%、7.49%、7.67%。

據(jù)建研院2018-2020年年報，2018-2020年，建研院研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為3.97%、4.65%、5.63%。

據(jù)華測檢測2020-2021年年報，2018-2020年，華測檢測研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為8.28%、9.44%、8.64%。

據(jù)電科院2020-2021年年報，2018-2020年，電科院研發(fā)投入占營業(yè)收入的比例分別為8.83%、10.03%、10.94%。

根據(jù)《金證研》北方資本中心研究，2018-2020年，上海建科上述八家同行業(yè)可比公司研發(fā)投入占營業(yè)收入比例的均值分別為6.02%、6.57%、6.84%。

可見，2019-2020年，上海建科研發(fā)投入占比低于同行均值。

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1.2 2018-2020年年末，研發(fā)人員數(shù)量占比低于同行均值

據(jù)招股書，2018-2020年各年末，上海建科的員工數(shù)量分別為4,901人、5,857人、6,878人，同期，上海建科研發(fā)人員平均人數(shù)分別為327人、358人、416人。

據(jù)中達安2020-2021年年報，2018-2020年年末，中達安研發(fā)人員數(shù)量占比分別為12.71%、11.56%、11.27%。

據(jù)合誠股份2018-2020年年報，2018-2020年年末，合誠股份研發(fā)人員占比分別為9.78%、10.44%、11.12%。

據(jù)建科院2020-2021年年報，2018-2020年年末，建科院研發(fā)人員數(shù)量占比分別為17.62%、21.61%、26.29%。

據(jù)甘咨詢2019-2021年年報，2018-2020年年末，甘咨詢研發(fā)人員數(shù)量占比分別為2.51%、4.87%、5.62%。

據(jù)國檢集團2018-2020年年報，2018-2020年年末，國檢集團研發(fā)人員數(shù)量占比分別為9.96%、11.33%、9.37%。

據(jù)建研院2018-2020年年報，2018-2020年年末，建研院研發(fā)人員數(shù)量占比分別為6.86%、9.26%、12.95%。

據(jù)華測檢測2020-2021年年報，2018-2020年年末，華測檢測研發(fā)人員數(shù)量占比分別為11.77%、13.47%、15.09%。

據(jù)電科院2020-2021年年報，2018-2020年年末，電科院研發(fā)人員數(shù)量占比分別為16.04%、17.17%、17.72%。

根據(jù)《金證研》北方資本中心研究，2018-2020年年末，上海建科研發(fā)人員數(shù)量占當(dāng)期員工總數(shù)量的比例分別為6.67%、6.11%、6.05%，上述八家同行業(yè)可比公司研發(fā)人員占比的均值分別為10.91%、12.46%、13.68%。

不難看出，2018-2020年年末，上海建科研發(fā)人員占比持續(xù)低于同行均值。

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1.3 截至查詢?nèi)?022年12月28日，三項核心技術(shù)對應(yīng)的發(fā)明專利申請被駁回

據(jù)招股書，截至招股書簽署日2021年12月20日，上海建科工程咨詢有限公司（以下簡稱“工程咨詢”）系上海建科全資子公司。

另外，上海建科核心技術(shù)“數(shù)字化全過程工程咨詢管理技術(shù)”對應(yīng)一項正在申請中的專利，專利名稱為“用于工程項目全過程工程咨詢服務(wù)增值的方法”，申請?zhí)枮?019107863283。核心技術(shù)“軌道交通盾構(gòu)隧道便攜式移動激光掃描運維監(jiān)測系統(tǒng)”對應(yīng)一項正在申請中的專利，專利名稱為“一種基于圖像識別的地鐵隧道移動掃描點云精細劃分方法”，申請?zhí)枮?019108982805。核心技術(shù)“既有建筑外墻檢測、評估與修復(fù)技術(shù)”對應(yīng)一項正在申請中的專利，專利名稱為“既有建筑外保溫系統(tǒng)抗裂砂漿聚合物”，申請?zhí)枮?019107429129。

需要說明的是，上海建科上述三項核心技術(shù)對應(yīng)的專利申請均被駁回。

據(jù)國家知識產(chǎn)權(quán)局?jǐn)?shù)據(jù)，發(fā)明專利“用于工程項目全過程咨詢服務(wù)增值的方法”，申請日期為2019年8月23日，申請人為工程咨詢。截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為駁回失效。駁回決定通知書的發(fā)文日為2022年2月16日。

發(fā)明專利“一種基于圖像識別的地鐵隧道異動掃描點云精細劃分方法”，申請日期為2019年9月23日，申請人為上海建科。截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為駁回等復(fù)審請求，駁回決定通知書的發(fā)文日為2022年12月2日。

發(fā)明專利“既有建筑外保溫系統(tǒng)抗裂砂漿聚合物含量的測試方法”，申請日期為2019年8月13日，申請人為上海建科。截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為駁回等復(fù)審請求，駁回決定通知書的發(fā)文日為2022年7月22日。

可見，截至查詢?nèi)?022年12月28日，上海建科三項核心技術(shù)對應(yīng)的發(fā)明專利申請均被駁回。

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1.4 核心技術(shù)對應(yīng)的專利中四項已失效，其中兩項因未繳年費而失效

據(jù)招股書，上海建科核心技術(shù)“建筑能耗監(jiān)測和智慧能源管理技術(shù)”對應(yīng)的授權(quán)專利包括專利號為2010101491549的專利“環(huán)境區(qū)域控制器”。核心技術(shù)“建筑室內(nèi)空氣質(zhì)量工程控制設(shè)計技術(shù)”對應(yīng)的授權(quán)專利包括專利號為201020504743X的專利“一種測試污染源污染散發(fā)率的裝置”。核心技術(shù)“施工升降機防墜安全保護技術(shù)及產(chǎn)品”對應(yīng)的授權(quán)專利包括專利號為2010206638437的專利“帶增力機構(gòu)的超速保護器”、專利號為2012202426378的專利“一種防墜安全器”。

需要說明的是，上述四項專利，其中三項在招股書簽署日之前已失效。

據(jù)國家知識產(chǎn)權(quán)局?jǐn)?shù)據(jù)，發(fā)明專利“環(huán)境區(qū)域控制器”，申請日期為2010年4月16日，申請人為上海建科、上海建科建筑節(jié)能技術(shù)有限公司，截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為未繳年費終止失效，未繳年費專利權(quán)終止的事務(wù)公告日為2020年4月3日。

實用新型專利“一種測試污染源污染散發(fā)率的裝置”，申請日期為2010年8月24日，申請人為上海建科。截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為未繳年費終止失效，未繳年費專利權(quán)終止的事務(wù)公告日為2020年8月7日。

實用新型專利“帶增力機構(gòu)的超速保護器”，申請日期為2010年12月16日，申請人為上海建科、上海市建筑科學(xué)研究院科技發(fā)展有限公司（以下簡稱“建科科技發(fā)展”）。截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為屆滿終止失效，專利屆滿終止的事務(wù)公告日為2021年1月1日。

實用新型專利“一種防墜安全器”，申請日期為2012年5月25日，申請人為建科科技發(fā)展。截至查詢?nèi)?022年12月28日，該項專利的案件狀態(tài)為屆滿終止失效，專利屆滿終止的事務(wù)公告日為2022年6月10日。

即表明，截至查詢?nèi)?022年12月28日，上海建科在招股書中披露的授權(quán)核心技術(shù)專利中，2項未繳年費終止失效，2項為屆滿終止失效狀態(tài)，并且另有三項核心技術(shù)專利的失效事務(wù)公告日在招股書簽署日之前。

綜上可知，2019-2020年，上海建科研發(fā)投入占比持續(xù)低于同行均值。2018-2020年，其研發(fā)人員數(shù)量占比亦低于同行均值。另外，截至查詢?nèi)?022年12月28日，海建科正在申請的3項核心技術(shù)發(fā)明專利均遭駁回，且另有四項核心技術(shù)專利為未繳年費專利權(quán)終止或?qū)脻M終止失效狀態(tài)。

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二、昔日并表子公司償債壓力高企已申請破產(chǎn)，變身參股公司合理性遭“拷問”

無風(fēng)不起塵埃。信披真實性是監(jiān)管層對擬上市企業(yè)的審核重點之一。此方面，上海建科將原并表子公司不再納入合并范圍，合理性遭監(jiān)管問詢。

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2.1 上海建坤系上海建科持股35%的參股公司，于2020年申請破產(chǎn)清算

據(jù)招股書，上海建科的參股公司上海建坤信息技術(shù)有限責(zé)任公司（以下簡稱“上海建坤”），成立于1996年5月3日，注冊資本及實收資本均為1,000萬元，主要業(yè)務(wù)為專項工程施工、信息技術(shù)服務(wù)。

截至招股書簽署日2021年12月20日，上海建科、馬國強、上海市城鄉(xiāng)建設(shè)和交通發(fā)展研究院（以下簡稱“發(fā)展研究院”）、胡琦及陳烈，對上海建坤的持股比例分別為35%、30%、30%、3.5%、1.5%。并且，2018-2020年及2021年1-6月，上海建坤的股東未發(fā)生變化。

1996年，上海建科的前身為上海市建筑科學(xué)研究院，為開拓新的業(yè)務(wù)方向，與上海市集體建筑企業(yè)協(xié)會、上海市城市建設(shè)信息中心協(xié)商，三方聯(lián)合組建一個高科技企業(yè)，從而共同設(shè)立上海建坤。

另外，上海市鐵路運輸法院出具的（2020）滬7101破111號《民事裁定書》、（2020）滬2010破111號《決定書》，裁定受理了上海建坤的破產(chǎn)清算申請，并指定上海市嘉華律師事務(wù)所擔(dān)任上海建坤的破產(chǎn)管理人。截至招股書簽署日2021年12月20日，該破產(chǎn)清算案件尚在審理中。

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2.2 2018年前上海建坤為并表子公司，反饋意見要求說明不再并表的合理性

據(jù)招股書，截至2021年6月30日，上海建科納入合并報表范圍的子公司中，并不包括上海建坤。并且，上海建科將上海建坤列為非重要的合營企業(yè)或聯(lián)營企業(yè)。

據(jù)發(fā)布于2021年12月17日的《上海建科首次公開發(fā)行股票申請文件反饋意見》，上海建坤于2020年被裁定受理破產(chǎn)清算，而上海建坤曾為上海建科并表子公司，2018年調(diào)整為參股公司。

監(jiān)管部門要求上海建科說明，2018年將上海建坤調(diào)整為參股公司的原因及合理性，相關(guān)會計處理是否符合準(zhǔn)則規(guī)定。并補充說明，2018年上海建坤是否已出現(xiàn)資不抵債或經(jīng)營困難情況，調(diào)整為參股公司是否為規(guī)避破產(chǎn)清算對上海建科業(yè)績影響的安排。

即在2018年之前，上海建坤為上海建科的并表子公司，2018年之后，上海建科將上海建坤列為參股公司。

而這背后，2019年年末，上海建坤的資產(chǎn)負債率高企。

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2.3 2019年年末上海建坤資產(chǎn)負債率達94.8%，負債總額上億元

據(jù)市場監(jiān)督管理局?jǐn)?shù)據(jù)，2016-2021年，上海建坤的員工社保繳納人數(shù)分別為191人、174人、131人、134人、2人、0人。

據(jù)2021年7月30日發(fā)布的（2020）滬0105民初14100號文件，2019年末，上海建坤資產(chǎn)負債率為94.8%。另外，2020年3月，天健會計師事務(wù)所出具上海建坤的2019年度審計報告顯示，截至2019年12月31日，上海建坤負債1.28億元，資產(chǎn)總計1.35億元。2020年8月13日，鐵路運輸法院作出(2020)滬7101破申156號立案通知書，受理上海建坤的破產(chǎn)清算申請。

據(jù)認(rèn)證主體為上海市破產(chǎn)管理人協(xié)會的公眾微信平臺，于2021年8月30日發(fā)布的“上海建坤意向投資人招募公告”（以下簡稱“上海建坤意向投資人招募公告”），經(jīng)初步核查，上海建坤尚有190余個業(yè)務(wù)項目，涉及已知潛在債權(quán)人380戶，已知潛在催收單位127戶。此外，上海建坤向法院提交的債權(quán)債務(wù)清冊顯示，其負債約1.33億元，應(yīng)收債權(quán)約0.96億元。截至2021年8月27日，管理人收到破產(chǎn)債務(wù)申報總計1.6億元。

即2019年年末，上海建坤的資產(chǎn)負債率達94.8%，負債總額上億元，2020年8月，上海建坤申請破產(chǎn)清算。而2018年，上海建科將上海建坤不再納入合并報表，是否為規(guī)避上海建坤破產(chǎn)對其業(yè)績的影響？不得而知。

另外，隨著上海建坤的破產(chǎn)，其與上海建科子公司共同作為著作權(quán)人的多項軟件著作權(quán)，權(quán)屬或存風(fēng)險。

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2.4 截至2021年6月30日，七項軟著的著作權(quán)人包括上海建坤

據(jù)招股書，截至2021年6月30日，上海建科擁有已持有權(quán)屬證書的計算機軟件著作權(quán)中，其中七項的著作權(quán)人中包含上海建坤，分別為登記號為2016SR183101的“基于三維建筑信息集成模型的投資管理平臺V1.0”、登記號為2011SR007480的“基于本體論的工程咨詢企業(yè)知識管理軟件（簡稱為工程咨詢知識管理軟件）V1.0”、登記號為2008SR32378的“JKEPMS工程監(jiān)理企業(yè)信息管理軟件V1.0（簡稱為JKEPMS軟件）”、登記號為2014SR000987的“建科咨詢移動辦公軟件V1.0”、登記號為2014SR071001的“建科對標(biāo)計算軟件V1.0”、登記號為2010SR044718的“能源管理系統(tǒng)軟件（簡稱為能源管理系統(tǒng)）v1.0”、登記號為2010SR029911“地表水源熱泵空調(diào)系統(tǒng)軟件（簡稱為水源熱泵空調(diào)系統(tǒng)）V1.0”。

而上海建科在招股書中披露的軟件著作權(quán)，其中著作權(quán)人包括上海建坤的軟著有七項。隨著上海建坤的破產(chǎn)，上述七項軟件著作權(quán)是否會被清償給債務(wù)人？是否將影響上海建科對上述軟件著作權(quán)的使用？或該打上問號。

也就是說，具體來說，上海建坤為上海建科的參股子公司，而2018年之前，上海建坤曾為上海建科的并表子公司。截至2019年年末，上海建坤的資產(chǎn)負債率達94.8%，負債總額超一億元。2020年8月，上海建坤申請破產(chǎn)清算。對于上海建坤償債壓力高企的情形，上海建科是否早已知曉？將上海建坤不再納入合并范圍，是否為規(guī)避上海建坤對其業(yè)績的影響？或該打上問號。

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三、頻因安全生產(chǎn)問題遭處罰，保薦代表人曾因執(zhí)業(yè)問題被點名

快意事過非快意，自古敗名因敗事。內(nèi)部治理能力是保障企業(yè)健康有序發(fā)展的基石。然而，上海建科及其子公司頻頻被行政處罰，其中還現(xiàn)人員傷亡事故。

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3.1 工程監(jiān)理為第一大業(yè)務(wù)，其收入占主營業(yè)務(wù)收入比例超三成

據(jù)招股書，2018-2020年及2021年1-6月，上海建科工程監(jiān)理業(yè)務(wù)的收入分別為8.43億元、9.7億元、10.16億元、5.03億元，占其當(dāng)期主營業(yè)務(wù)收入的比例分別為41.56%、38.18%、36.69%、36.82%。

即2018-2020年及2021年1-6月，工程監(jiān)理業(yè)務(wù)為上海建科的第一大業(yè)務(wù)。

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3.2 招股書披露截至2021年8月31日，上海建科共有36項違法違規(guī)事項

據(jù)招股書，截至2021年8月31日，上海建科及其子公司存在的違法違規(guī)行為共36項，其中包含兩項人員傷亡事故。

2021年7月8日，子公司上海地鐵咨詢監(jiān)理科技有限公司（以下簡稱“地鐵咨詢”）監(jiān)理的地鐵4號線二期工程，發(fā)生一起聯(lián)絡(luò)通道土方坍塌事故，造成1人死亡。其中，監(jiān)理單位地鐵咨詢施工安全監(jiān)理不嚴(yán)格，督促事故隱患整改不力，未及時發(fā)現(xiàn)冒險作業(yè)事故隱患。對此，杭州市城鄉(xiāng)建設(shè)委員會對地鐵咨詢做出通報批評，并暫停地鐵咨詢在杭州市行政區(qū)域內(nèi)參與政府投資項目投標(biāo)資格2個月。

2018年7月6日，子公司重慶佳興建設(shè)監(jiān)理有限公司（以下簡稱“重慶佳興”）建立的美麗澤京二期1、3、4、7、21、22、26號樓及車庫工程，發(fā)生一起高出墜落人員傷亡事故致1人死亡。重慶市城鄉(xiāng)建設(shè)委員會組織檢查小組進行安全生產(chǎn)條件復(fù)查發(fā)現(xiàn)，監(jiān)理單位重慶佳興存在安全生產(chǎn)資料不完整、十二項規(guī)章制度中未見領(lǐng)導(dǎo)帶班記錄、安全教育培訓(xùn)資料不齊全、安全管理機構(gòu)履職記錄不齊全等問題。因此，重慶佳興被責(zé)令停止持業(yè)業(yè)務(wù)，15天內(nèi)禁止在渝承接新的工程監(jiān)理業(yè)務(wù)。

對于上述處罰，上海建科稱地鐵咨詢及重慶佳興，已在規(guī)定時間內(nèi)暫停相應(yīng)業(yè)務(wù)并予以改正，現(xiàn)已恢復(fù)業(yè)務(wù)參與資格。

需要說明的是，重慶佳興監(jiān)理的工程，在2018年發(fā)生人員傷亡事故后，亡人事故仍在上演。

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3.3 2021年7月至2022年6月，子公司重慶佳興再現(xiàn)兩起人員傷亡事故

據(jù)重慶市應(yīng)急管理局于2022年7月12日發(fā)布的《2021年7月至2022年6月參建項目事故多發(fā)企業(yè)名單》，重慶市安委會辦公室對2021年7月至2022年6月期間，參建項目發(fā)生2起以上亡人事故的企業(yè)集中通報并警示。在此期間，重慶佳興共發(fā)生2起亡人事故，其中，2022年發(fā)生1起。

據(jù)招股書，工程監(jiān)理通過對建設(shè)工程質(zhì)量、造價、進度等進行控制，對合同、信息進行管理，確保工程建設(shè)質(zhì)量和安全，提高工程建設(shè)水平。

并且，上海建科稱其一直重視安全生產(chǎn)工作，子公司因業(yè)務(wù)開展需要取得了《安全生產(chǎn)許可證》，并按照與安全生產(chǎn)有關(guān)的規(guī)章制度，結(jié)合自身情況，制定了完善的安全生產(chǎn)相關(guān)管理制度及安全責(zé)任體系，以防范潛在安全隱患發(fā)生。

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3.4 2022年，子公司成套監(jiān)理頻因安全生產(chǎn)累計被罰9萬元

據(jù)招股書，上海建科的控股子公司天津市成套設(shè)備工程監(jiān)理有限公司（以下簡稱“成套監(jiān)理”），于2021年7月被納入合并范圍。

據(jù)天津市住房和城鄉(xiāng)建設(shè)委員會于2022年8月8日簽署的A1002022022號《行政處罰決定書》，在天津地鐵7號線一期工程土建監(jiān)理第2合同段中，成套設(shè)備作為監(jiān)理單位，未如實記錄安全生產(chǎn)教育和培訓(xùn)情況,被做出處3.9萬元罰款的行政處罰。

另外，天津市住房和城鄉(xiāng)建設(shè)委員會于2022年8月8日簽署的A1002022023號《行政處罰決定書》，在天津地鐵10號線一期工程土建監(jiān)理第1合同段監(jiān)理過程中，成套設(shè)備作為監(jiān)理單位，未如實記錄安全生產(chǎn)教育和培訓(xùn)情況,違反了《安全生產(chǎn)法》第二十八條第四款的規(guī)定，成套監(jiān)理被做出處3.9萬元罰款的行政處罰。

據(jù)天津市東麗區(qū)政府于2022年3月2日發(fā)布的DLZD22130003號《行政處罰決定書》，2021年12月20日，在華明新家園公園項目建筑工程部分項目中，成套監(jiān)理作為監(jiān)理單位，其中標(biāo)總監(jiān)未在現(xiàn)場履職。成套監(jiān)理被責(zé)令改正，并處罰款1.2萬元。

根據(jù)《金證研》北方資本中心研究，作為監(jiān)理單位，成套監(jiān)理在上述三項行政處罰中累計被罰達9萬元。

此外，上海建科的另一子公司，同樣在實施監(jiān)理中因違規(guī)，而遭扣分處罰。

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3.5 2022年，子公司工程咨詢因監(jiān)理問題被動態(tài)扣分五分

據(jù)招股書，截至招股書簽署日2021年12月20日，工程咨詢系上海建科的全資子公司。

據(jù)大鵬新區(qū)政府在線于2022年4月2日發(fā)布的公開信息，2022年3月16日，工程咨詢因未按照工程監(jiān)理規(guī)范的要求，采取旁站、巡視和平行檢驗等形式，對建設(shè)工程實施監(jiān)理，被處以扣5分的處罰措施。

可見，上海建科子公司監(jiān)理業(yè)務(wù)頻受處罰，不僅違反《安全生產(chǎn)法》，其中還出現(xiàn)2起亡人事故。

不僅自身內(nèi)控或存漏洞，其合作的保薦代表人曾因執(zhí)業(yè)問題被點名。

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3.62021年，保薦代表人朱玉峰因執(zhí)業(yè)問題被采取監(jiān)管談話

據(jù)招股書，此番上市，上海建科的保薦代表人為劉濤、朱玉峰。

據(jù)證監(jiān)會2021年2月7日發(fā)布的公開信息，朱玉峰在履行上海中技樁業(yè)股份有限公司重組上市持續(xù)督導(dǎo)職責(zé)過程中，未按規(guī)定履行定期回訪、現(xiàn)場檢查等程序，未按規(guī)定對所利用的會計師工作進行審慎核查，走訪客戶的方式不合理且流于形式等，證監(jiān)會決定對其采取監(jiān)管談話的行政監(jiān)督管理措施。

上述情形可以看出，工程監(jiān)理為上海建科的第一大業(yè)務(wù)，貢獻收入均超三成。然而，截至2021年8月31日，上海建科及子公司曾多次被行政處罰，且還曾發(fā)生人員傷亡事故。而在2021年7月至2022年6月之間，上海建科子公司又發(fā)生人員傷亡事故。不僅如此，子公司成套監(jiān)理因監(jiān)理問題而遭處罰，且2022年，子公司工程咨詢亦因監(jiān)理問題被動態(tài)扣分5分。

對此，上海建科稱其一直重視安全生產(chǎn)工作，而這背后，上海建科相關(guān)內(nèi)部控制制度是否健全并得到有效執(zhí)行？存疑待解。

覆車之戒，前車可鑒。上海建科此番上市能否向資本市場，交一份令人滿意的“答卷”？

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